Евгений Костюк | Профиль риска

В прошлом году мы с вами сделали прекрасный форум - рисковики.рф. В этом году я опять не смог остаться от него в стороне. Но на этот раз выступлю не в роли продюсера, а в чуть более упрощенной - буду модерировать одну из сессий про количественный риск-менеджмент.

Буду очень рад увидеть всех, с кем давно не пересекались. Приходите послушать, поспорить и просто пообщаться. Форум планируем сделать менее формальным, чем обычно, и более дискуссионным. Пожелаем ему в этом удачи 😁

До встречи на FRM! 🤝

📌 Есть следующий кейс

Дано:
Команда разработчиков и риск-менеджеров (и речь сейчас не обо мне 🙄) с обширным опытом работы в ТОП-банках создала систему принятия решений по кредитным заявкам физических лиц и малого бизнеса.

Система уже обкатана и работает на реальном потоке заявок внутри банка, при этом постоянно развивается и дорабатывается на боевых данных.

Дальше происходит то, что обычно делают вендоры или консалтинг, «вырванные из реального бизнеса»:
➡️ упаковка решения в полноценный Low-code продукт - систему принятия решений (СПР).

Но здесь есть важное отличие - этим продуктом занимается не внешний игрок, а действующая финансовая организация, которая сама ежедневно сталкивается с теми же вызовами рынка - и фактически «проверяет себя же» на практике.

На мой взгляд, это довольно редкая история для российского рынка.

⚙️ Что получилось на выходе:
Система выглядит вполне конкурентоспособной
✔️полностью импортозамещённая платформа
✔️работа под высокой нагрузкой
✔️поддержка онлайн-решений
✔️расчёт предодобренных предложений
✔️встроенные триггерные коммуникации и событийные сценарии

❓ Вопрос к вам
Насколько такой опыт может быть востребован сегодня?

Если у кого-то из вас сейчас стоит задача по СПР (импортозамещение / построение новой системы / развитие текущей), напишите мне в личные сообщения. Буду рад свести в одном месте двух полезных друг другу людей ☺️

🏠 За последний год мне довелось побывать по обе стороны рынка недвижимости — и в роли покупателя, и в роли продавца.

И каждый раз меня не отпускал один и тот же вопрос: а сколько на самом деле стоит квартира сегодня? Рынок сейчас растет, падает или просто стоит на месте? Насколько удачный момент для покупки или продажи?

📊 Проблема в том, что большинство привычных ориентиров не дают однозначного ответа. Цены могут расти даже при снижении активности покупателей, а статистика сделок часто отражает то, что произошло несколько месяцев назад.

📈 При этом мы привыкли к простой мысли: жилье в долгосрочной перспективе всегда дорожает. Но для конкретного решения — покупать сейчас, ждать или продавать — этого знания недостаточно.

💡 Недавно моя коллега L.S., которая занимается исследованиями рынка недвижимости, поделилась интересной идеей. В США уже много лет существует MBA Purchase Index — индекс, который позволяет отслеживать реальный спрос на жилье через поток ипотечных заявок. По сути, это попытка увидеть настроение рынка раньше, чем оно проявится в ценах и статистике сделок.

📄 В статье во вложении вы найдете ее размышления о том, нужен ли аналогичный индекс в России, какую проблему он мог бы решить и кому был бы полезен: банкам, регулятору, застройщикам и обычным покупателям жилья.

❓А как вы считаете: помог бы такой индикатор лучше понимать рынок недвижимости или существующих данных уже достаточно?

Вчера был на ML-митапе от VK 🔝. Помимо интересных докладов посчастливилось поучаствовать в панельной дискуссии на тему ИИ в моделировании. Все секреты с мероприятия рассказать не могу - всё проходило с подписью кровью о неразглашении 🤫 Но поделюсь мыслью, с которой ушёл домой.

Хайп вокруг генеративного ИИ уже настолько разогнался, что обсуждать его становится немного скучно: принципиально новое звучит редко и теряется в общем инфопотоке. Вопрос - почему?

Есть ощущение, что рынок в основном обсуждает либо то, как построить LLM, либо то, как красиво продать её внедрение. Две типовые истории:

PR самих себя / своих компаний 📈
«Мы гении, внедрили ГенИИ, и у нас всё взлетело: рост эффективности, оптимизация персонала, рост бонусов руководства и довольные акционеры».
Технарский рассказ для технарей ⚙️
«У нас было 800 GPU, последние open-source версии DeepSeek и Qwen, тысяча AI-специалистов и море токенов. Не то чтобы это было обязательно, но раз уж начали разворачивать LLM в контуре банка…»

Но почти не обсуждается другое - как должны измениться данные, процессы и навыки пользователей, чтобы ИИ действительно начал приносить пользу 🧠:

• как переупаковать уже существующие знания так, чтобы их понимал не только человек, но и ИИ
• как измерять качество корпоративной базы знаний
• как менять формат “артефактов” ключевых процессов (например, жизненного цикла моделей), чтобы они стали основой для работы AI-агентов
• какие новые навыки нужно развивать у будущих пользователей ИИ
• как организовать проверку и валидацию ответов ИИ внутри банка 📊

Или я просто читаю не те каналы?

Всем привет!

В ближайшее время стану участником панельной дискуссии на тему ИИ в моделировании - реальный буст или пока только хайп?

И вот про что подумал… Сейчас на эту тематику (ии, чат-боты, ассистенты, нейронки и тд) говорят буквально из каждого утюга - качество процессов(в том числе моделирования) растет, команды оптимизируется, руководство в восторге.

Готовясь к дискуссии хотелось бы спросить у вас - а какой самый забавный или показательный случай AI-хайпа встречали вы? Когда со сцены рассказывали про «успешный успех», но вы понимали, что в реальной жизни всё работает совсем не так.

Например, одно время ходила байка, про то, как ИИ одного из топ-банков, сочиняющий просто прекраснейшие стихи, был на самом деле не ИИ, а реальный человек, который под видом бездушной машины публиковал свое творчество.

Практически каждый свой день я начинаю с 1–2 партий в шахматы, а затем играю ещё 3–4 партии в течение дня.
Формат — Пуля ⏱ 2 минуты + 1 секунда за каждый ход.
Играю на lichess.

Такой подход мне отлично помогает:
• 🧠 разбудить мозги по утрам
• 🔄 переключиться и отвлечься от «проблем» в течение дня

Делаю я так уже не первый год и за это время заметил несколько интересных закономерностей, которыми хотел поделиться👇

🔹 Чем лучше сплю по ночам — тем меньше зеваю в партиях
Связь банальная, но абсолютно прямая: недосып сразу превращается в тактические зевки.

🔹 В периоды полного отказа от алкоголя рейтинг уверенно рос
📈 примерно +100 пунктов без изменения объёма игры. И падал обратно при возвращении в жизнь напитков.

🔹 Есть «пограничное» значение рейтинга, которое тяжело пробить
Но после его прохождения соперники внезапно становятся стабильно слабее.
По моим наблюдениям, этот порог — 1350–1400.

🔹 Выше 1600 без профильного обучения мне подняться не удалось
Поэтому игроков с рейтингом 1500 - 1600 считаю лучшими среди любителей —
дальше, похоже, начинается зона системной теории и тренировок.

Вижу между всем этим четкие параллели с обычной жизнью. Качественный сон и здоровый образ жизни увеличивают наши когнитивные способности, а порой, когда кажется, что выше головы тебе не прыгнуть, оказывается, что самое сложное было именно оторвать ноги от земли. А также, что не всегда можно выйти на новый уровень сугубо на энтузиазме и личном опыте.

Ставьте 🏆 под постом, если разделяете со мной это хобби, а также делитесь рейтингом 💪🏼

В продолжение моего предыдущего сообщения про закон о рассрочках удалось выяснить следующее ⬇️

🔹 Под закон попадают только рассрочки от 50 тыс. ₽
(Это важно, так как данный сегмент составляет лишь малую долю от общего объёма выдаваемых рассрочек)

🔹 На рассрочки по ипотеке закон не распространяется

🔹 В ССП эти рассрочки не попадают
➡️ информация отражается только в кредитном отчёте

🔹 В КИ информация появится только по сделкам рассрочки, выданным с 01.04
❌ ретрозагрузки не ожидаем

🔹 В кредитном отчёте рассрочки будут видны как обычные договоры
📄 с УИДом и новым типом договора

🧩 Итого
Пока всё звучит так, что данное изменение, вероятно, останется незамеченным в истории.

⏳ Будем ждать развития событий и возможных ужесточений —
как минимум, снижения порога по чеку.

📌 Закон о рассрочке с 01.04.2026 — что это значит для банковских рисков?

С 1 апреля 2026 года в России вступает в силу закон о регулировании сервисов рассрочки (BNPL).

Ключевые факты
🔹 Максимальный срок рассрочки — 6 месяцев
(с 2028 года — 4 месяца).
🔹 Запрет «скрытых процентов»: нельзя завышать цену товара в рассрочке по сравнению с обычной покупкой.
🔹 Передача данных в БКИ, если сумма рассрочки превышает 50 тыс. ₽.
🔹 Операторы рассрочек выводятся под надзор Банка России (поэтапно).

🏦 Фокус для меня - появится возможность BNPL-долги учитывать при скоринге, расчёте ПДН и кредитных лимитов, за счет чего должна будет улучшиться оценка реальной долговой нагрузки клиента.

❓ Каково ваше мнение:
- Как это изменение повлияет на процессы кредитования в банках?
- Рассрочки необходимо будет учитывать при расчете ПДН?
- Будут ли в БКИ загружены все активные портфели рассрочек на дату или только новые выдачи с 01.04?

Давайте обсудим и поделимся своими мыслями по этой теме и найденными ответами на возникающие вопросы в комментариях👍🏻

Всётаки это были не слухи.

С 01.10.2025 вступает в силу Постановление Правительства Российской Федерации от 30.10.2025 N1687.

4,93-10 рублей за запрос в зависимости от типа запрашиваемой информации.

📢 Запрос в ЦП становится платным?

В последнее время всё чаще обсуждается тема, что запрос ЦП (Цифровой профиль) вот вот станет платным.

Эта дискуссия звучала и на Финополисе, и в профессиональных чатах, а также это популярная тема разговоров "в курилках".

🕓 Пока официальной конкретики по срокам и стоимости в моем поле зрения нет, и я вижу, как в условиях недостаточной информации вокруг множатся слухи:
- «С 2026 года — 5 рублей за запрос»
- «С 1 ноября 2025 — 10 рублей»
и так далее.

💬 Коллеги, у кого есть фактура по этому вопросу — официальные источники, документы, комментарии от ЦБ — поделитесь, пожалуйста, ссылками.

Хочется понимать, где заканчиваются домыслы и начинаются реальные решения.

🍲 Как управлять риском, когда варишь щи

Ранее писал про управление рисками в кредитовании.
А сегодня утром разговор с супругой напомнил мне, что те же принципы работают и в обычной жизни.
Она:
- " Хочу приготовить щи по новому рецепту. Рискованно, но не попробуешь - не узнаешь."
💡 И вот оно - управление риском в чистом виде.
1. Идентификация риска.
Есть желание попробовать новое - но есть и осознание, что результат может не зайти. Новый рецепт = "новый поток заявок на новый продукт" , исход пока неизвестен, но есть гипотезы.
2. Оценка риска.
Готовим пробные щи и выставляем оценку или иначе говоря good / bad флаг. Пилот прошёл - анализирует результат и решаем, стоит ли масштабировать.
3. Мониторинг.
Продолжаем серию экспериментов, отмечаем результаты (доволен ли муж и жена, довольны ли дети), накапливаем статистику. Всё как с моделями.
4. Управление.
Корректируем рецепт (соль, перец по вкусу), чтобы доля good росла и достигла целевого уровня. Улучшаем процесс - и наслаждаемся результатом.

Иногда лучший способ понять, работает ли стратегия, просто сварить небольшую, пробную кастрюлю. Также можно сходить к подруге(🤔 конкурентам) и перенять их опыт.

❓ Вынужденная лояльность и доверие

На финополисе финансовый сектор всё громче говорит о доверии Клиента. Очень часто вспоминают Аузана и его "Культурные коды". Доверие в России считается достаточно низким относительно развитых стран, в этом, по мнению декана эконом фака МГУ, в том числе, кроется существенный потенциал для роста ВВП нашей страны.

Размышляя о доверии к банковскому сектору возникает парадокс чрезмерного доверия:
✔️ мы подписываем договора на 60 страниц, в которых мелким шрифтом больше текста, чем современный человек пролистывает в рилсах за несколько месяцев.
❌У нас нет права внести корректировки в читаемый текст.
❓Без возможности понять до конца, что именно мы подписали (в случае, если у нас нет возможности нанять юриста и пропускать через него каждое подписываемое соглашение)

Получается, что в нашей реальности клиент живёт в режиме 👎 вынужденной лояльности.
Не доверять - невозможно, иначе ты просто не получишь услугу.

📊 В итоге, чтобы пройти путь от вынужденной лояльности к осознанной нужно работать над:
- упрощением продуктов,
- снижением их избыточного разнообразия,
- прозрачными условиями,
- консолидацией однообразных предложений.

И возможно тогда доверие станет не следствием безысходности,
а осознанным выбором.

📘 Финополис закончился, но до сих пор в голове крутятся некоторые мысли с него.

Зацепила цитата, которую озвучил Сергей Швецов (Московская биржа) «Тот, кто в юности не был либералом — у того нет сердца.
Тот, кто с возрастом не стал консерватором — у того нет ума.»

Эта фраза в целом задала тон дискуссии
«Человек в эпоху финтеха: защита или гиперопека?»,
которую модерировала Эльвира Набиуллина.

💬 Говорили о поиске баланса между защитой потребителя и свободой рынка.
Защита не должна превращаться в гиперопеку, а инновации - в анархию.

👉 Исходя из первой части обсуждений, прошедших в рамках данной дискуссии, лично у меня сложилось впечатление, что
регулятор с огромным фокусом внимания измеряет эффективность своей деятельности количеством жалоб клиентов на финансовые институты.

📉 Моё мнение состоит в том, что жалобы будут всегда (как и риск в кредитном порфтеле) - как минимум из-за конкурентов, и из-за недобросовестных клиентов,
и просто потому, что не все читают договоры до конца.

💡 В итоге получается, что «Охота на ведьм» продолжается,
хотя в относительных цифрах объём жалоб невысок по сравнению с постоянно растущим масштабом предоставляемых услуг.

При этом весь форум был пропитан разговорами о доверии Клиентов. Об этом продолжу в следующем посте.

Интересно, а вы когда-нибудь жаловались в ЦБ на финансовую организацию? Если да, то по какой причине?

📘 Сессия “ФинФьючер: визионерские идеи для финансового рынка будущего”
(Модератор — Александр Данилов, Банк России)

💡 Ключевые идеи и образы будущего:

ИИ — главный партнёр человека.
Люди будут ставить цели, а ИИ — анализировать огромные массивы данных и искать оптимальные решения (Денис Филиппов).
→ Клиентский путь упростится до минимума — действия станут “по щелчку”.

Автономные активы и шеринг-экономика.
Марианна Данилина описала будущее, где дома, автомобили и техника управляют собой через ИИ-аватаров и смарт-контракты,
а пользователь лишь получает доход. Пример — Tesla, зарабатывающая в беспилотном режиме.

Доверие как топливо цифровой эпохи.
Ирина Лебедева подчеркнула: без доверия к технологиям переход в будущее невозможен.
Георгий Горшков добавил: по исследованиям Александра Аузана, в России первому встречному доверяют 25% людей,
в то время как в Швеции — более 60%.
→ Разница в доверии эквивалентна приросту ВВП на десятки процентов, если бы уровень доверия в России вырос до шведского.
Рост доверия = рост экономики.

Человеческий капитал — центр экосистем.
Константин Маркелов отметил: сегодня активы уже умеют платить налоги и ЖКХ,
следующий шаг — самообеспечение и самозаработок активов.
→ Банк будущего должен быть центричен вокруг человеческого капитала.

Оптимизация экосистем.
Александр Данилов сравнил нынешние платформы с феодальными уделами — каждый держит пользователя “в плену”.
Предложил концепцию единого шеринг-пространства, где подписки, контент и данные оптимизируются без дублирования.

Капитализм vs общественные блага.
Моё личное мнение: в реальности игроки мыслят прибылью, а не оптимальностью и общественными благами.
Дублирование сервисов — не ошибка, а отражение частной мотивации.

Продолжение первой сессии.

🏦 Дмитрий Зауэрс
- Подчеркнул необходимость перехода от заёмного финансирования к акционерному при поддержке инноваций.
> «Инновации требуют не просто кредитов, а участия в капитале и разделения рисков.»
- Напомнил: знания — это актив, с которым нужно работать по рыночным принципам — через лицензирование, роялти и оценку нематериальных прав.
- Предупредил, что все риски на государство не переложить — участникам рынка необходимо принимать на себя долю ответственности.

💬 Задача: сформировать новую культуру обращения с интеллектуальным капиталом — как с полноценным финансовым активом.

💡 Руслан — о технологических векторах развития банков
- Отметил, что конкуренция за клиента — главный двигатель технологических преобразований.
> «Технологическое развитие банков — не разовая стратегия, а условие выживания.»
- Банки вынуждены вкладываться в инновации, чтобы поддерживать качество сервиса и удерживать внимание клиента.
- Технологическое лидерство — не достижение, а постоянное состояние адаптации.

📍 Новые направления развития банковских технологий:
1. Цифровые платежи
- Зрелое направление с чёткой траекторией роста.
- Фокус — скорость, удобство, бесшовность клиентского опыта.

2. Цифровая идентификация
- Развивается активно, но требует доверия пользователей.
- Приоритет — создание безопасных и простых биометрических сервисов, чтобы люди воспринимали их как естественную часть взаимодействия.

3. Цифровой обмен данными
- Пока самое отстающее, но стратегически ключевое направление.
- Центр — Цифровой профиль, который должен объединить участников рынка и расширить пул данных.
- Второй компонент — открытые API, меняющие модель взаимодействия банков и клиентов.
- Перспектива — расширение участия за пределы банковской сферы (маркетплейсы, телеком, IT-сервисы).

📘 Промежуточные итоги первой сессии второго дня форума

🏦 Дмитрий Зауэрс (Газпромбанк, модератор)
Определил технологии как глобальный фактор конкурентоспособности, формирующий экономику и потенциал страны.

Подчеркнул: государство активно движется к технологическому суверенитету, однако вызовы усиливаются санкционным давлением.

> Более 70% антироссийских санкций 2024–2025 гг. — технологические.

Привёл стратегические цели к 2030 году:
- R&D — не менее 2% ВВП (≈5,6 трлн ₽),
- Доля высокотехнологичных продуктов — 34% ВВП,
- Капитализация инновационных компаний — 185 трлн ₽.

Банки должны стать агентами технологических изменений, обеспечивая трансфер знаний в экономику.

Ключевой вызов: никто не спешит инвестировать в науку на ранних стадиях, поэтому нужно искать новые формы кооперации государства, банков и институтов развития.

⚙️ Максим Колесников (Минэкономразвития России)
- Подчеркнул, что Россия должна достигать технологических целей в условиях санкций,
создавая собственные передовые технологии без внешнего финансирования.
- Банковский сектор несёт миссию финансирования крупнейших проектов через национальную платёжную систему —
это новый уровень ответственности и независимости.

📍 Ключевые инструменты:
1. Таксономия технологических проектов.
- В реестре — 55 проектов в 32 регионах,
- 1 трлн ₽ выданных кредитов,
- приводит к снижению риск-веса по поручительствам,
- имеются регуляторные послабления ЦБ для этих кредитов.

2. Кредитование под залог интеллектуальной собственности (ИС)
- Следующий шаг — превращение ИС в полноценный рыночный актив.
- Требуется реформа системы прав и оценки ИС, чтобы банки могли использовать её как залог.
→ Это откроет новый канал финансирования инноваций.

📘 День 2 Финополиса начинаю с сессии
«Знания как актив: роль банков в достижении технологического лидерства и построении новой экономики»
(Сессия генерального партнёра — АО «Газпромбанк»)

💡 Основные направления обсуждения:
- Работа со знаниями как с активом.
- Роль банков в достижении технологического лидерства.
- Длинные деньги для технологического роста: где границы возможного?
- Достижим ли регуляторный баланс между финансовой стабильностью и долгосрочным технологическим развитием?

👔 Модератор:
Дмитрий Зауэрс, Газпромбанк

🎙️ Спикеры:
- Игорь Ведёхин, группа «Рубитех»
- Максим Колесников, Минэкономразвития России
- Кирилл Меньшов, Сбер
- Ольга Мямлина, банк ПСБ
- Александр Павлов, ВЭБ.РФ

📘 Продолжение дискуссии “Как ИИ трансформирует банковскую индустрию"

🧠 Вячеслав Цыганов — взгляд на трансформацию индустрии

Определил позицию:
> «Наша задача — быть параноиками и помнить, что любая бизнес-модель может сломаться.»

ИИ воспринимается не как инструмент, а как экосистема действий, без которой невозможно удерживать конкурентоспособность.

Цель банков меняется: не продать услугу, а удерживать внимание клиента в долгосрочной перспективе.

Ключевые направления применения ИИ:
- анализ поведения клиентов,
- рост скорости и эффективности внутренних процессов,
- персонализация коммуникаций.

🤖 Кейс Т-Банка: Copilot-сотрудник и умные ассистенты

Т-Банк делает ставку на Copilot-технологии — ИИ, работающий рядом с человеком.

В пилоте:
- ИИ «прикрепили» к лучшему сотруднику, обучили на его действиях,
- отпустили его(ИИ) в свободное плаванье с своей отдельной учеткой, через месяц он вошёл в топ-10 сотрудников банка.

Примеры AI-ассистентов от Тбанк:
- помощник для выполнения домашней работы ребёнка,
- планировщик путешествий, оптимизирующий расходы.

💡 ИИ-ассистенты переходят от экспериментов к реальным сценариям помощи и обучения


💬 Дмитрий Марков — о зрелости технологий и будущем банков

Разделил ИИ на две части:
1. ML — зрелая и устоявшаяся технология.
2. Генеративный ИИ и LLM — новая волна изменений.

💬 «ИИ — уже не преимущество, а коммодити, без которого банк не сможет существовать.»

Провёл аналогию с интернет-банкингом:
- сначала модный эксперимент,
- затем опция,
- потом конкурентное преимущество,
- и наконец — обязательная норма.

По его оценке, генеративный ИИ сейчас на втором этапе — “дань моде”,
но через 3 года станет такой же необходимостью, как интернет-банкинг.

Привёл статистику: около 75% ИИ-проектов неудачны,
но это не отменяет тенденции — без ИИ банк будущего существовать не сможет.

Дискуссия о применении ИИ в финансовом секторе (с участием Банка России, Сбера, ВТБ)

🏦 Екатерина Лозгачёва (Банк России)
ИИ закрепился в банковской индустрии: уже каждый четвёртый банк его использует, а все системно значимые — активно внедряют и пилотируют решения.

Основные направления: управление рисками, скоринг, инвестиционные стратегии, реклама, клиентская аналитика, оптимизация переводов.

Генеративный ИИ пока применяется внутри компаний — документооборот, чат-боты, автоматизация, где проще контролировать риски.

AI-агенты становятся новым инструментом автоматизации.

В ближайшие три года 30% банков планируют внедрение ИИ.

Главные выгоды: автоматизация, прозрачность решений, снижение операционных затрат.

Детали развития и регуляторные подходы будут раскрыты во втором консультационном докладе ЦБ по практике применения ИИ.

🤖 Сергей Рябов (Сбер)
В Сбере идёт масштабная трансформация в “AI native” компанию — ИИ становится не технологией, а концепцией бизнеса.

Часть стратегических направлений:
1. Гиперперсонализация клиентского опыта.
2. Рост автономности систем.

За последний год реализовано 570+ инициатив и создано 400+ AI-агентов.

Примеры решений:
- Copilot в отделениях — помогает сотрудникам обслуживать клиентов.
- Инвестиционный советник — генеративная система для персонализированных финансовых рекомендаций.

💬 “Мы создаём инструменты, которые помогают создавать новые инструменты.”


💼 Денис Суржко (ВТБ)
ИИ особенно эффективен при широкой диверсификации активов — помогает управлять рисками и балансом портфеля.

ВТБ стал первым банком в России, получившим лицензию на применение ИИ в управлении инвестиционными портфелями.

Технология сейчас масштабируется для корпоративных клиентов и в дальнейшем выйдет в розничный сегмент.

Важный фокус — формирование доверия к ИИ.

ИИ успешен там, где много данных и требуется нейтральность.

💬 “То, что нельзя доверить человеку, можно доверить ИИ.”