Начало в предыдущем посте ⬆️⬆️

💼 Портфель и примечательные сделки по бондам:

1️⃣ Первичка. Магнум RU000A10AMP1 – начал сдавать биже к 103. Часть останется до купона (в таких бумагах после выплаты купона часто бывает еще один импульс вверх), но в целом сидеть тут чем дальше, тем тут менее комфортно
▫️АПРИ 08 RU000A10AG48 – основная часть пока лежит, посмотрим как пройдет размещение нового выпуска в ГПБ
▫️ГТЛК 2Р-04 RU000A10A3Z4 – остатки, основную часть сдавал в январе (104-103). В новый выпуск не ходил
▫️Энергоника RU000A10A4C1 – почти вся продана 101,5+, иногда есть варианты купить заметно ниже 101, вроде и перспективно, но вроде и не так, чтобы сильно нужно
▫️Новые ТГК, Рольф, Европлан, завтра еще МГКЛ – тут надо переварить новую реальность «массовых размещений в Т», и думаю ощутимый результат по этим бумагам будет уже после заседания ЦБ (если будет). Подождать пару недель в более-менее пристойных рейтингах с высоким ТКД проблемы не вижу

2️⃣ Оферты. Европланы 1Р-03 RU000A103KJ8 и 5-боб RU000A1004K1 – с идеей, что на скорых офертах могут дать хорошие условия, писал про них тут
▫️Самолет-11 RU000A104JQ3 (остатки, основное сдал, была мысль откупить обратно после объявления оферты, т.к. цена чуть выше 98% давала заработать, а в выкупе особых сомнений уже нет, но как-то не успел. Держать после оферты не планирую)

3️⃣ Прочие. УрСталь RU000A1066A1 и Электрорешения RU000A106HF5 – идеи подсвечивал тут, Сталь почти сдал, ЭлРешения частично – тут, думаю еще есть небольшой запас хода. Доходности не считал, навскидку там сильно больше 60% в годовых
▫️Суэк RU000A101CQ4 – идея тут, жду реализации
▫️ПР Лизинг RU000A106EP1, Брусника2 RU000A107UU5, БалтЛиз8 RU000A106EM8 – базовые короткие фиксы с высокой YTM, которые можно и подержать до более полного раскрытия, а можно и разгрузить при необходимости. В эту же категорию взял еще ИнтерЛиз-7 RU000A1077X0, про него отмечал тут

Флоатеров почти нет. Был Кокс RU000A10AHD7, Балтлиз10 RU000A108777, МВФин RU000A109908, продал почти все – пока не вижу тут особого интереса

Постепенно сокращаю долю бумаг в пользу кэша перед заседанием, полный risk-off не планирую, но и ставить всё на один позитивный сценарий тоже не хочется, бывали и куда более спокойные, предсказуемые заседания, нежели предстоящее

💰Валюта. Сургут-преф (добирал на санкциях), ГТЛКЗО28Д RU000A107CX7, микродозинг фонда ЗО в Тиньке RU000A106G80 (по нему немного было тут, но пока не особо его понимаю). Планирую поучаствовать в свежем Новатэке

Четкого мнения по курсу сейчас нет – с одной стороны, некоторое дальнейшее ослабление рубля кажется логичным, а нынешнее укрепление вроде и неплохой момент для покупок, с другой – нельзя исключать, что основные движения опять и уже традиционно придутся на 2 полугодие. Поэтому, здесь пока без котлет и желания много заработать, а только в качестве хеджа. Но т.к. ранее доля валютных активов была совсем небольшой – в любом случае есть желание ее увеличивать✌️