В последнее время рынки лихорадит из-за внешнего фона. Инвесторы очень нервно реагируют на любые политические новости. Вот бы заработать на этой волатильности!
Помните, как в фильме «Назад в будущее - 2» Бифф Таннер, заполучив спортивный альманах из будущего стал с его помощью миллиардером, делая ставки на спорт? Кто из инвесторов не сожалел: «ах, если б я мог знать это заранее, такую возможность упустил!»
🔮 Компания Elm Wealth провела эксперимент, говорящий, что инвесторы сильно переоценивают свои способности по использованию возможностей «хрустального шара».
Представьте, что вы можете сделать инвестицию в понедельник, заранее зная, что произойдет в мире финансов в среду. Именно это и предлагал сделать эксперимент.
Случайным образом было выбрано 15 понедельников с 2008 по 2022 год. Дни выбирались из списка самых волатильных за этот период времени.
Инвесторы могли делать ставки на индекс S&P500 и 30-летние облигации. Можно было торговать в лонг и в шорт, а также использовать плечи вплоть до 50х.
В момент совершения сделки инвесторам была доступна первая страница Wall Street Journal на среду этой же недели, с новостями ФРС США, данными о показателях экономики (безработицы, инфляции) и т.д.
Казалось бы, смотри будущие новости и делай ставки в правильном направлении. Если все сделать правильно, то начальный миллион превращался в 70,5 млрд.
Легкий способ стать миллиардером, пусть и виртуально.
Как бы не так!
В эксперименте участвовали три группы:
1️⃣ 1500 посетителей сайта, которые могли сыграть в эту игру онлайн
2️⃣ 118 выпускников финансовых колледжей.
3️⃣ 5 опытных профессионалов в области финансов (банкиры, руководители хедж-фондов).
Результаты вызывают удивление, если не шок:
1️⃣ Средний результат участников эксперимента в первой группе – минус 30% от капитала! 😲 Только 40% инвесторов удалось выйти в прибыль, а 36% участников разорились 😱 в процессе игры.
2️⃣ Среди студентов-финансистов 45% инвесторов потеряли деньги, а разорились 16%. Средний доход составил 3,2% годовых. Процент угаданных направлений рынка составил всего лишь 51,5%.
3️⃣ Наконец, все профессионалы закончили игру с прибылью. Средний доход составил 130% (5,7% годовых). Процент угадываний направления рынка составил 63%.
Напомню, что это результаты с использованием экономических новостей из будущего.
⚠️ Главный вывод, который получился из эксперимента:
Не так важны новости, как правильная система торговли.
Я спрячу основные выводы эксперимента, чтобы вы могли сами попробовать пройти игру без подсказок.
📈 Инвестировать с хрустальным шаром
Игра на английском, онлайн-переводчики не помогут, т.к. газета сфотографирована.
Поскольку 15 дней в игре всегда одни и те же, засчитывается только первый результат.
😎 Мой собственный результат близок к профессионалам: 63% верных предсказаний и 70%-ный прирост капитала.
Кстати, именно Elm Wealth проводила эксперимент с «кривой монетой», на основании которого был сделан вывод, что инвесторы сами себе портят финансовые результаты из-за непонимания как реализовывать инвестиционную стратегию.
Рекомендую освежить в памяти ту статью – это поможет улучшить результаты и в игре с «хрустальным шаром».
Часть 1 - выбор и реализация стратегии
Часть 2 - управление риском