Полюс: золотое превосходство и апсайд для акций

Полюс представил сильные результаты и остаётся недооценённым: бумаги торгуются на ~20% ниже исторических уровней по мультипликатору EV/EBITDA’26 = 4,9x, при P/E’26 = 7,0x.

Ключевые драйверы переоценки

✦ устойчиво высокие цены на золото;
✦ ослабление рубля.

Дивиденды

Ожидаемые выплаты на горизонте 12 месяцев — 159 руб. на акцию (доходность ~7%). Для Полюса это всё ещё уверенный уровень.

Целевая цена повышена на 15% — до 2 700 руб. за акцию. С учётом дивидендов совокупная доходность может достичь 23%.

▪️Идея Т-инвестиции
#идея #PLZL

Эта идея на сайте
Больше инвест идей