Я часто говорю о покупке долгов как об инвестиционном инструменте.
Но рынок проблемных активов не ограничивается правами требования: на банкротных торгах приобретают недвижимость, оборудование, транспорт и другие активы должника.
➡️ Если при покупке долга одни из ключевых вопросов — качество требования и перспективы взыскания, то при покупке имущества появляется отдельный пласт рисков — налоговый.
Само приобретение актива не означает перехода к покупателю налоговых долгов банкрота, но НДС, обеспечительные меры ФНС, собственные налоги покупателя и особенности импорта могут существенно изменить экономику сделки.
Что нужно проверить до участия в торгах↩️
➡️Налоговые долги банкрота сами по себе к покупателю имущества не переходят. Они остаются обязательствами должника и погашаются в рамках дела о банкротстве.
Отдельного внимания требуют сделки между связанными лицами. При определенных обстоятельствах ФНС может использовать предусмотренные ст. 45 НК РФ механизмы взыскания задолженности с лиц, связанных с должником. Поэтому важно проверить, не выглядит ли приобретение как фактический перевод бизнеса или его активов на другое лицо.
Другая ситуация — покупка долей в компании, принадлежащих банкроту. В этом случае покупатель приобретает не отдельное имущество, а участие в юридическом лице. Его налоговые обязательства сохраняются за самой компанией и должны учитываться при оценке стоимости и рисков такой сделки.
➡️Входного НДС, как правило, не будет. Реализация имущества должника, признанного банкротом, не признается объектом обложения НДС. Поэтому покупателю не предъявляется входной НДС, который можно было бы принять к вычету.
При последующей продаже актива налоговые обязательства уже могут возникнуть у нового собственника. Поэтому цена на торгах — еще не вся стоимость приобретения для бизнеса: налоговую модель дальнейшего использования и реализации имущества лучше рассчитывать заранее.
➡️Арест и залог ФНС требуют отдельной проверки. Если заложенное имущество реализуется в конкурсном производстве по правилам Закона о банкротстве, залог прекращается, а требования налогового органа удовлетворяются за счет выручки.
Наличие в реестрах записи о налоговом залоге или аресте само по себе не означает, что покупатель принимает налоговый долг банкрота. Но до торгов стоит установить, какие ограничения действуют в отношении имущества и в каком порядке соответствующие записи будут погашены после его реализации.
➡️После покупки возникает собственная налоговая нагрузка покупателя. В зависимости от объекта это могут быть налог на имущество, земельный или транспортный налог.
Если одним лотом продаются земля, здания, оборудование и другие самостоятельные объекты, еще до покупки стоит определить, как их стоимость будет распределена для бухгалтерского и налогового учета.
➡️ При импорте действуют отдельные правила. То, что реализация имущества банкрота не признается объектом обложения НДС, не освобождает импортера от налога при ввозе имущества в Россию.
➡️ Главный вывод для покупателя: цену имущества на торгах нужно оценивать вместе с налоговыми последствиями сделки.
До подачи заявки важно определить, какие налоги возникнут при приобретении, владении, последующей продаже или импорте, а также проверить обеспечительные меры ФНС и порядок учета имущества.
Результаты проверки стоит сохранять вместе с документами, выписками из реестров и датой их получения. Это позволит подтвердить, какой информацией покупатель располагал на момент торгов, и точнее оценить реальную стоимость приобретения для бизнеса.