🔍 WORKSXXX / READ THE ALGO 🔍 ЧАСТЬ 2/2
Не просто смотреть в стакан, а понимать, что в нём происходит.
🎥Снятие ликвидностиВ стакане долго стоит большая заявка, но при приближении цены она исчезает.
Если такое поведение повторяется, эта плотность может быть не поддержкой, а наоборот признаком будущего пробоя.
🎥ЛестницаАлгоритм выставляет несколько заявок через одинаковое расстояние друг от друга и двигает всю конструкцию вслед за рынком.
На пустых стаканах такие структуры очень хорошо видно.
🎥Алгоритм фиксированной дистанцииЗаявка все время держится на одинаковом расстоянии от текущей цены.
Например, всегда примерно на 0.5% ниже mid-price.
Цена поднялась - заявка поднялась.
Цена опустилась - заявка опустилась.
Если расстояние сохраняется долго, мы буквально видим простое правило работы алгоритма.
🎥Таймерный алгоритмНекоторые алгоритмы обновляются не постоянно, а через определенный интервал.
Например раз в секунду.
Или раз в несколько секунд.
Рынок уже изменился, а старая заявка еще какое-то время остается на месте.
Потом происходит очередное обновление.
Если этот ритм стабилен, его достаточно легко заметить.
🎥Медленный корреляторОдна биржа уже двинулась, а вторая реагирует с задержкой.
Например, Binance пошел вверх, а MEXC еще несколько мгновений продолжает торговаться по старым котировкам.
Если такая задержка повторяется регулярно и она достаточно большая, чтобы успеть исполниться, это уже очень понятная ситуация.
🎥Пороговый корреляторБывает еще проще.
Небольшие движения поводыря алгоритм вообще игнорирует.
Но стоит цене на основной бирже пройти определенное расстояние - ведомый рынок резко переставляется.
То есть алгоритм реагирует не на каждое движение, а только после прохождения определенного порога.
🎥Spot / Perp lag
Спотовый и фьючерсный рынки одного инструмента двигаются не одновременно.
Если один рынок регулярно запаздывает за другим, появляется достаточно понятная причинно-следственная связь.
🎥Inventory skewМаркет-мейкер начинает заметно сильнее поддерживать одну сторону стакана.
Например, bid становится плотнее и ближе, а ask - дальше и тоньше.
Это может говорить о том, что алгоритм пытается изменить свой баланс позиции.
Если это регулярно приводит к одинаковому развитию событий - это уже полезная информация.
🎥Принтовщик / наливальщикВ ленте долго идут похожие сделки.
Например: 25, 25, 25, 25, 25
Один размер, один ритм, одна сторона.
Часто это часть более крупного алгоритма исполнения.
🎥ПоглотительПо рынку идет сильный агрессивный поток, но цена почти не двигается.
Значит кто-то постоянно принимает этот объем встречной ликвидностью.
Иногда еще интереснее не само поглощение, а момент, когда оно внезапно заканчивается.
Пока участник держал уровень - цена стояла.
Он исчез - цена сразу провалилась.
🎥ВыключательАлгоритм долго работает одинаково, а потом при определенном условии полностью исчезает.
Например, после пробоя уровня, изменения времени или движения поводыря.
Если до этого он удерживал рынок, само его выключение может полностью поменять поведение инструмента.
🎥Переключатель режимаДо определенного условия алгоритм работает по одной логике, а после - по другой.
Например, сначала защищает диапазон, а после пробоя начинает агрессивно двигать цену дальше. Или наоборот.
То есть у одной системы есть несколько режимов, и переход между ними происходит после понятного события.
🎥Сборщик спредаПростой маркет-мейкер, который постоянно пытается купить по bid и продать по ask.
Сам по себе такой алгоритм может быть не особо интересен.
Но если он внезапно перестает работать, расширяет спред или полностью снимает одну сторону - это уже может говорить о смене режима рынка.
🎥СпуферБольшая заявка появляется в стакане, создает ощущение крупной поддержки или сопротивления, а при приближении цены снимается или переставляется дальше.
Главная задача для нас - не верить такой заявке как настоящей границе и смотреть, что она делает при контакте с рынком.
🎥🎥Что между ними общего? - нам не важно название.
- нам не важно, насколько сложный код стоит за этой системой.
- нам важны всего несколько вещей:
размер, ритм, реакция, границы, тайминг и повторяемость.Если алгоритм долго делает одно и то же, у него появляется свой отпечаток.
▫️ОДНА БИРЖА - НЕ ВЕСЬ РЫНОКТо, что мы видим в одном стакане, может быть всего лишь реакцией на событие в другом месте.
Поэтому всегда нужно проверять:другие CEX;
spot;
futures;
DEX;
связанные инструменты.
Иногда кажется, что алгоритм на нашей бирже сам двигает цену.
А на деле он просто запаздывает за поводырем на другой площадке.
И именно в этой задержке иногда и находится весь edge.
▫️НАМ НЕ НУЖНЫ САМЫЕ СЛОЖНЫЕ АЛГОРИТМЫНаша задача - не изобретать велосипед и не пытаться обыграть HFT.
Чем быстрее и сложнее система, тем меньше шансов, что маленький трейдер сможет получить перед ней преимущество.
Нам интереснее максимально простые ситуации:
- одинаковые действия;
- понятный триггер;
- стабильный тайминг;
- повторяемая реакция;
- достаточно времени на исполнение.
Если у алгоритма тысяча правил, нам не нужно знать все тысячу.
Достаточно найти одно:
при X он регулярно делает Y.
Если эта закономерность повторяется - этого уже может быть достаточно, чтобы забирать из нее деньги.
Именно такие алгоритмы нам и нужны.
🎓 BUILD YOUR EDGE 🎓 1. С чего начать? -
пост2. Вам не нужен большой депозит -
пост3. Алгоритмы. Какие есть? Что происходит? - ч.1
пост - ч.2
постWORKSXXX 👁
SpreadScanner