Эмпирический анализ долгосрочной доходности государственных облигаций Мексики

Tanweer Akram, Syed Al-Helal Uddin
Levy Economics Institute · Working Paper № 984
https://www.levyinstitute.org/publications/the-empirics-of-long-term-mexican-government-bond-yields/

Перевод аннотации:
В этой статье представлены эмпирические модели доходности государственных облигаций Мексики (MGB), основанные на ежемесячных макроэкономических данных. Текущая краткосрочная процентная ставка оказывает решающее влияние на доходность MGB после учёта инфляции и роста промышленного производства. Джон Мейнард Кейнс утверждал, что доходность государственных облигаций движется синхронно с краткосрочной процентной ставкой. Представленные в статье модели показывают, что утверждение Кейнса справедливо для доходности MGB. Это имеет важные последствия для экономической политики Мексики. Эмпирические результаты статьи также имеют значение для продолжающихся дискуссий в макроэкономике.

Дата публикации: 05.02.2021
@levyecon