Привет, Зелёные!

На повестке дня у нас интересная тема: когда покупать и когда продавать, чтобы всегда быть в плюсе?

Расскажем вам про чудесный элемент управления инвестиционным портфелем — ребалансировку. Это один из лучших способов снизить риск и повысить доходность ☝🏻

Она бывает двух типов:

1️⃣ Статическая. Когда ребалансировка производится по конкретному времени и тут есть тоже два варианта:

а) основная (плановая) ребалансировка: она делается в установленную дату, например, 1 раз в год 30 декабря и представляет собой продажу подорожавших активов и покупку подешевевших

б) промежуточная ребалансировка: делается при пополнении портфеля, например, 10 числа каждого месяца. Она предполагает только докупку подешевевших активов

2️⃣ Динамическая. Или внеплановая ребалансировка, когда неожиданно возникает дисбаланс, например, на 10 и более процентных пунктов из-за резкого роста/падения одного актива. Она также предполагает и продажу, и покупку ☝🏻

Есть так же масса вариантов гибридной ребалансировки, где можно придумать алгоритм действий при любом состоянии рынка. Но как всегда есть нюансы:

✅ ребалансировку нельзя делать слишком часто, потому как:
а) вы не дадите активу расти
б) у вас будет много операций = комиссий брокера
в) у вас будет сложная схема расчета налогов
г) это в конце концов утомительно

✅ ребалансировку лучше делать, в основном, при регулярном пополнении портфеля (промежуточную) и тогда не придется делать основную (плановую). Это очень выгодно в плане брокерских комиссий и налогов, потому что налог возникает только при продаже, а у вас продаж нет

Напомним, что параметры ребалансировки должны быть заранее прописаны в вашей инвестиционной стратегии до начала инвестирования 👌🏻