Озон Фармацевтика: темпы роста на повышенной дозировке

Компания представит МСФО-отчёт за 3К25 в конце ноября, и рынок ждёт ускорения. После роста выручки на 16% г/г в первом полугодии Озон Фармацевтика подтвердила ориентир не менее +25% за год, что подразумевает рост свыше 30% во втором полугодии — вдвое быстрее, чем ранее.

Мы (AIGENIS) ожидаем, что предстоящая отчётность зафиксирует начало этого ускорения, что станет катализатором для роста котировок.

Фундаментально компания остаётся одной из сильнейших в фармсекторе:

✦ Рентабельность по EBITDA — 37%
✦ Чистый долг/EBITDA — 1.0x
✦ Высокая маржинальность и расширение пайплайна дженериков
✦ Строительство новых производственных мощностей, способных кратно увеличить прибыль

Озон Фармацевтика опережает рынок дженериков по темпам роста и остаётся одной из самых устойчивых историй в секторе.

▪️Идея AIGENIS
#идея #OZPH