🎙 Провели первый созвон Lecture Club по Stanford MS&E 435: Economics of the AI Supercycle.

Спасибо всем, кто пришёл — было около 80 человек, обсуждение получилось живое и местами спорное. Отдельно: на Zoom-е поймали пару «незваных гостей» — на следующей встрече включу waiting room и пароль, чтобы такого не повторялось.

Несколько мыслей, которые подсветили участники:

• Михаил — текущая монетизация AI выглядит как «опять изобретаем паровоз»: реклама и подписка. Маркетинговый бюджет в мире ограничен — новый рост возможен только через автономных агентов, заменяющих сотрудников.

• Александр — а вдруг треугольник не перевернётся? Apps зарабатывают всего ~30% gross margin, ChatGPT глубоко убыточен, реклама подорвёт доверие. Плюс открытый вопрос: как показывать рекламу агенту, а не человеку?

• Сергей — реальная монетизация уже на горизонте: Agentic Commerce. ChatGPT откусывает у Amazon и TikTok Shop через Agentic Commerce Protocol — 5–15% с каждой транзакции. Удивительно, что Amazon до сих пор не вынес Rufus в standalone-приложение.

• Светлана (экономист в Amazon) — каждый предыдущий переворот пирамиды требовал новой модели монетизации (license → ads → SaaS). Новой для AI пока не видно — поэтому все лекции выглядят как гадание на кофейной гуще.

• Мика — «not all the work is knowledge work». Большая часть истории про physical AI: роботы и взаимодействие с миром. И реклама в AI-эпоху, скорее всего, будет вообще не похожа на текущую контекстную баннерку.

• Паша — в пирамиде не 3, а 4 уровня: продавцы моделей через API (OpenAI, Anthropic) — отдельный слой, а не приложения. И будущее — зарплата агентам, а не подписка на софт.

• Ира — встречный вопрос: купят ли пользователи подписку за то, чтобы рекламы НЕ было? Как это работает в YouTube Premium.

• Костя — стоимость инференса падает, открытые модели лежат под рукой. Появятся «средние» провайдеры с децентрализованной инфраструктурой. Деньги — в агентах: SaaS + agent как новое лицо сервисов.

📺 Запись созвона:
https://youtu.be/4oawuoWhYmg

📆 Следующая встреча — понедельник 11 мая, 10am ET / 5pm MSK
📍 Регистрация на luma: https://luma.com/ilz7seef

К просмотру — Lecture 2: Silicon, The GPU Economy
🎥 https://www.youtube.com/watch?v=4faCRNl9Bi4

Доп. материалы:
• Acquired: Altimeter (with Brad Gerstner) — https://www.youtube.com/watch?v=npBC3R-dOr0
• Jonathan Ross (Groq): «OpenAI & Anthropic будут строить свои чипы. Дойдёт ли NVIDIA до $10T?» — https://www.youtube.com/watch?v=VfIK5LFGnlk

Обсуждать в чате: @rvnikita_blog_chat

#stanford #ai #apoorv_agrawal


—————————
Мысли Рвачева
—————————