Колумбия. Место, где оранжевый необанк с красивым приложением будет конкурировать против мотоциклиста с битой.

Совместно с Damaris Mendoza Loera (партнёром 500 Global по LatAm) дали комментарий OnInvest о том, почему финтех-стартапы и необанки массово идут в Колумбию — третий по величине рынок Латам после Бразилии и Мексики, и при этом венчурных денег на душу тут в 2-3 раза меньше, чем у соседей.

Финтех, который растет вопреки.

Забавный парадокс: регулятор режет бизнес с двух сторон — потолок ставки ~29% (Tasa de usara) не позволяет прайсить реальный кредитный риск, а закон 2023 года «Dejen de fregar» ("Закон о праве на хорошее настроение" по-русски) лишил кредиторов рычагов коллекторского давления на неплательщика. По логике сегмент кредитования должен сжиматься, а он растёт на 35% в год (против 7% у банков). Спрос сильнее регуляторики.

Рядом с легальным кредитованием живёт gota a gota — неформальные займы под огромный процент с ежедневным возвратом. Это кредитная бизнес-модель с collection rate под 100%. Такие кредиты, однако, в основном берут как кредиты для малого бизнеса, а не от бытовой безысходности.

Колумбия — полигон не только для финтеха.

Мексиканские и бразильские software-компании выбирают Колумбию первым рынком экспансии — и по той же логике сюда идут оборонные технологии.

Десятилетия войны с коммунистами из FARC и ELN (сегодня переквалифицировались в наркоторговцев и нелегальных золотодобытчиков) создают реальный боевой спрос. С 2018 года Колумбия является ключевым технологическим партнером НАТО в регионе.

• Колумбийский флот тестирует патрульные автономные дроны в рамках взятого перед большим северным братом обязательства бороться с наркотрафиком.
• Aviación del Ejército (армейская авиация) запустили первый в Латинской Америке батальон дроноводов.
• Правительство в Боготе также потратит $1.7 млрд на национальный антидроновый щит

Колумбия — technology-taker, а не maker. Страна не изобретает технологии, а является большим низкоконкурентным рынком. И именно поэтому здесь так удобно всё тестировать: и антифрод, и антидрон.

Больше подробностей о Plata, Revolut и финтехе в регионе - в статье на OnInvest.

Фото и видео из Боготы