🫥 Как начинающие компании привлекают деньги или что делать, когда Вы маленький, но очень амбициозный венчурный предприниматель?

#лонгрид

Мы с вами уже знаем, что значит быть акционером компании (освежить знания можно тут, тут и тут). Однако, крупные предприятия рождаются из маленьких идей: для того, чтобы прийти к статусу "крупное", предприятию нужны инвестиции. Давайте разберемся, как можно привлечь деньги, когда у вас есть идея, но нет денежных средств к её реализации.

Начинающий предприниматель может пройти несколько так называемых "раундов финансирования". Это процедура, в рамках которой предприниматели-основатели ("фаундеры") привлекают денежные средства от других более опытных бизнесменов или организаций; другими словами, основатели продают доли в своих компаниях за деньги инвесторам.

Каждый из раундов предполагает разный уровень риска: чем моложе проект, тем выше неопределенность и шанс провала. Поэтому суммы д/с и цели на разных этапах будут отличаться. На ранних стадиях задача - вывести продукт на рынок, найти своих покупателей, а на поздних речь идет о наращивании доли рынка и росте прибыли.

⏺ Pre-seed (предпосевной раунд)
статус: идея без деталей
цель: проработка продукта и/или гипотезы
инвесторы: FFF (friends, family & fools), бизнес-акселераторы
сумма: до 50 тыс. $

⏺ Seed (посевной раунд)
статус: есть команда, есть общее направление развития, есть понимание, как сделать MVP (минимально жизнеспособный продукт)
цель: сделать MVP, проработать гипотезу
инвесторы: бизнес-ангелы, бизнес-инкубаторы, государственные гранты
сумма: 50-100 тыс. $

⏺ Round A (стартап):
статус: есть команда, готов MVP, гипотеза протестирована
цель: настройка и первое масштабирование бизнеса, инвестиции в маркетинг
инвесторы: венчурные фонды, фонды прямых инвестиций, HNWI (high net worth individuals - крупные частные инвесторы)
сумма: 500 тыс. $ - 15 млн $

🗣 Round B:
статус: работающий небольшой бизнес с собственной небольшой базой клиентов/покупателей
цель: увеличение доли продукта на рынке
инвесторы: венчурные фонды, фонды прямых инвестиций, HNWI (high net worth individuals - крупные частные инвесторы)
сумма: 20-50 млн $

⚙️ Round C:
статус: работающий бизнес с устоявшейся базой покупателей с трендом роста по выручке или другим показателям
цель: захват новых рынков, новой географии, покупка других компаний/предприятий для расширения, развитие новых продуктов
инвесторы: хедж фонды, венчурные фонды, корпоративные фонды, банковское финансирование (лизинг, кредиты, займы)
сумма: более 50 млн $

На последнем раунде мы имеем уже зрелую компанию, которая имеет стабильно растущие денежные потоки с потенциалом выйти на чистую прибыль в обозримом будущем.

По сравнению с предпосевным раундом отсеивается 99,9% проектов: возможно, основатели отказались от идеи и продали наработки крупному игроку, возможно, идея не сработала: оказалась слишком дорогой в реализации или ненужной покупателям - причин может быть множество.

💵 Для того, чтобы создать успешный бизнес, не обязательно проходить все раунды привлечения финансирования: возможно, вашей идее понадобится, например, всего два раунда, чтобы стать крупным бизнесом.

🤝 Однако, стоит иметь в виду, что если Ваши глаза горят, а идея имеет хотя бы малейшие перспективы, то найти деньги на реализацию не невозможно.

Ваш Увлеченный Финансист