Инвестиционная идея: короткая позиция по акциям X5

Цель — 1 651,9 руб., потенциал — 7,61%, срок — 3–4 недели. Рекомендуемый объём входа — 3%, стоп-приказ — 1 921,7 руб.

Актив находится в устойчивом нисходящем тренде. При заданных параметрах риск на портфель составит 0,22%, соотношение прибыли к риску — 1,02.

С фундаментальной точки зрения давление оказывают замедление выручки на фоне охлаждения спроса и продовольственной инфляции, рост расходов на персонал, увеличение доли низкомаржинальных форматов и выросшие процентные расходы. Долговая нагрузка приблизилась к границе дивидендной политики, что сдерживает ожидания по будущим выплатам.

@tvoy_invest