Главный актив банков – наша разобщённость. Банк берёт с нас наши деньги на депозит за даровые проценты и одалживает нам же, многократно дороже – как кредиты. Разница между депозитами и кредитами – его хлеб, густо намазанный маслом и икоркой.

В конце сентября главный экономист Apollo Торстен Слок посчитал, как это изменится, когда за нашими деньгами начнут следить наши ручные ИИ-агенты. Пассивный депозит в США сейчас приносит в среднем 0,1% годовых, требующие понимания онлайновые фин.инструменты – 3-5%. ИИ-агент заметит эту разницу сразу, переведет деньги в онлайн и будет управлять ими. Банку останется только поднимать ставку по депозитам, чтобы удержать клиентов: ставка 4% обойдётся американским банкам в 79 млрд потерь в год, что для многих станет банкротством.

Такой ИИ-агент уже есть: Muse с 12.000 финансовых учреждений. Пока он лишь советует, но деньгами сам не оперирует. Он ещё маленький, только учится.

ИИ-агенту не лень читать мелкий шрифт, он не устаёт сравнивать варианты, не боится переводить хоть с китайского и не хочет после работы рухнуть перед телевизором с пивом. Ему от нас нужны только подписка и немного электричества.

И этот маленький ИИ-агент собирается уничтожить ту часть дохода банков, источником которой был наш умственный дефицит. Банк честно зарабатывает на том, что профессионально оценивает риски и связывает тех из нас, у кого есть лишние деньги, с теми, кому они нужны. Но за это он максимально раздувает и забирает себе чисто спекулятивную посредническую ренту – разницу между доходом кредиторов и выплатами должников.

У экономики вообще три этажа спекулятивной ренты. Нижний – рента компетенции: "я умею, вы нет, так что платите мне, сколько я хочу, а не сколько я заработал". Средний – рента связности: тот, кто собрал 200 специалистов и заставил их работать вместе, забирает себе столько созданной ими ценности, сколько они отдадут. Верхний – рента собственности: земля, патенты, электростанции, дата-центры.

Два нижних этажа ИИ сейчас рушит на наших глазах. Одиночки-вайбкодеры за пару недель собирают аналоги Фотошопа. Компании из 40 человек в офисе начинают проигрывать троим фрилансерам с ИИ-агентами. И владельцы этих компаний начинают понимать, что годами платили половине сотрудников просто за то, чтобы они договаривались между собой и рисовали презентации.

Власть над чужим трудом держалась на дорогой координации людей. Рабочие не могли договориться, скинуться на завод и начать делить его прибыль сами. Тот, кто мог оплатить и завод, и координацию, получал власть над рабочими. Наследник получал её вместе с заводом и входил в элиту, не ударив пальцем о палец.

Теперь координация дешевеет почти до нуля, и половина оправдания капитализма тает. Вторая половина – завод – пока остаётся. Но ИИ начинает рушить и его, невидимой рукой рынка. Средства производства мельчают и расползаются по рукам. ИИ-услуги дешевеют и становятся бытовым товаром, как электричество. Наука не стоит на месте – впереди открытия в области энергии и связи. И, вероятно, скорее, чем мы думаем.

Мир меняется очень быстро и очень сильно. Пристегните ремни.
…

Маркс полагал, что средства производства придётся отнимать силой. Похоже, не придётся: их и так будут продавать, всё дешевле. Последняя ниша, которую капитал превращает в свою нишу и товар – неумение людей договариваться между собой напрямую.

Но ИИ позволяет уничтожить и её – с помощью ИИ-ДАО, децентрализованной автомномной организации людей на основе выстраивания связей между их потребностями и возможностями с помощью ИИ.

Совсем посредники не исчезнут. LendingClub, на которой американцы кредитовали друг друга напрямую, в итоге сама купила банк: риск и гарантии требуют профессиональной работы. Но платить придётся только за неё как услугу, без ножниц "низкие депозиты – высокие кредиты".

Получается, что будущее зависит от того, кто будет обеспечивать связность между людьми, то есть между нами. Владельцы платформ, или мы сами.