risen.eth

Monad / Разбор

Позиционирование проекта:
Солана + ЕВМ + децентрализация

Личное мнение о проекте:
Инфляция нарратива: высокая
Наличие киллер-фичи в своем нарративе : 8 / 10
Наличие культа: 8 / 10
Наличие PMF: 3 / 10

*Киллер-фича в виде: EVM + TPS + настоящая децентрализация ( как минимум в тестнете )



Распишу потенциальные критерии / мультипликаторы дропа:


⚪️Ончейн метрики

Пост от Keone [ Link ] в контексте того, кого он считает "active" user

Личная оценка вероятностей:
Холд NFT-блючипов [ > 50% ]
Кол-во сожженного $MON [ > 20% ]
Кол-во объемов $MON [ > 20% ]
Кол-во застейканого $MON [ >10% ]
Кол-во смарт-контракто [ < 5% ]
Кол-во транзакций [ < 5% ]



⚪️RFP -метод распределения

Участие во всех проектах, которые пользуются спросом у комьюнити. Стараться попадать в лидерборды если они публичные / если нет стараться попадаться в топ стейкеров / в топ LP провайдеров и т.п.

Проекты, которые отрабатываю для попадание в топ 5-10% :
NadFun / Kuru / Dusted / Magma / Apriori / Kintsu / Clober / Kizzy / RareBet / Talentum / Fantasy


Холд NFT- блючипов [ > 50% ]
Холд щитков DAK / YAK / Chog [ >10% ]


⚪️ Farcaster

Оффициально у Монада только 2 мини-аппки внутри Фаркастера и оба работает только через внутренний кошелек фаркастера ( новый пустой кош )


⚪️Twitter

Потенциальные критерии:
Наличие NFT за Twitter [ > 50% ]
Кол-во подписчиков из эко монада ~ аналог smart followers из Kaito [ > 10% ]
Кол-во упоминаний Monad [ TBA ]
Кол-во лайков Monad [ TBA ]
Кол-во подписок на Monad и тех кого просят Follow [ TBA ]
Кол-во взаимодействий с постами Monad, в частности с теми которые просят [ TBA ]



⚪️ Офф. ивенты Monad


⚪️Дискорд роли

Интересует только Full Access / остальное очень сложно для масштабирования


🔴Потенциальные критерии сбрива:
Сибил-ончейн паттерны [ > 90% ]
Взаимодействие с краном [ < 5% ]
История транзакций / Балансы кошелька [ <5% ]


Личная стратегия отработки:
Фокус на RFP +объемы и сожженый $MON + твиттер+ фаркастер
> 90% кошельков без взаимодействия крана и без холда 0.01 ETH

Sahara / BuidlPad

❇️Плюсы:

Тесные связи с Binance-> высокая вероятность лаунчпада:

CEO Sahara ( Tyler Zhou ) -бывший ген.директор Binance Labs VC
CEO Buidlpad - бывший руководитель Binance Launchpad
CEO YZI Labs пушит нарратив AI + Data как самый важный в связке AI+ Crypto

Наличие комьюнити:

Качество данного комьюнити хромает и нет культовости, но все же сравнивая с другими крипто-проектами можно дать твердые 6/10

Трендовый нарратив
Лок ликвидности на маленький срок


🛑Минусы:
Риски платформы BuidlPad
Деньги хранятся на кошельках третьей стороны. Возможны требования по ре-верификации и иные риски. На прошлом сейле подобных ситуаций замечено не было.


💬Личные ожидания:
Прогноз по FDV : 1-5B$ [ в зависимости от рынка ]
Ожидаемая переподписка: 5-10x
Возможные варианты TGE :
- Паттерн Solayer [ низкая вероятность, даже в плохой рынок - многие не будут продавать токены ]
- Паттерн low float / high FDV - > Down only [ высокая вероятность]


Для многих FDV - 600M$ это очень много. Но люди забывают, что на позитивном рынке - все начинают смотреть на mcap [ WLD -100B$ / Starknet 30B$ / Wormhole 10B$ / всякие говно проекты на коленке по 1B$].
Приблизительный mcap на выходе у Sahara по оценке сейла будет ~ 100-150M$


На текущем рынке практически нет больших фондовых проектов в сфере AI.
Еще не вышли крупные проекты: Gensyn / Nous / Ritual / Sentient / Allora
В основном, на рынке присутствуют проекты в сфере AI - которые уже давно разлочены.
Даже, если судить по этим проектам, у Sahara хорошие апсайды на 1.5-2x

Можно раскачать low float / high fdv на этом проекте, чтобы повысить апсайды для следующих новых венчурных проектов в сфере AI
Фонды для этого как раз самое то: Binance + Pantera + Polychain



Итого: Вход на 30% свободных стейблов

С момента поста падение:
PNUT: -25%
POPCAT: -25%
GOAT: -30%
ai16z: -70%

Держу на отскок следующие монеты:
$GRIFFAIN ( ~8M$)
$DEGENAI ( ~ 15M$)
$E/ACC ( ~ 11M$)
$BONGO (~65M$)


Тезисы по монетам:
$GRIFFAIN
-AI Agent / Trading Tool
-У дева связи с Solana Foundation ( почти все из них на него подписаны )

$DEGENAI
-Бета ставка на ai16z
-Trading AI Agent
-Интриги и раследования по деятельности команды ai16z подходят к концу - сделали пост о том что будут фокусироваться на двух продуктах, один из них degenai
-Eliza фрейморк ( топ-5 репо в гитхабе за неделю / CEO Alliance DAO пишет что все проекты их инкубатора будут использовать данный фреймворк для AI агентов )
-Система байбеков со стороны ai16z (не подтвержденная информация )

$E/ACC
-Tech Cult
-Потенциальное добавление в био крупных личностей

$BONGO
-BonkGuy
-Бета на POPCAT
-Самый популярный и виральный мем про кошек



Стратегия: отыграть отскок сектора через беты / ожидаемые тайминги - 1 неделя
В случае дальнейшего пролива возможно зафикшу убытки
‼️Точки выхода / усреднения по текущим позициям буду постить в дневнике
https://t.me/risen_daily (ВТОРОЙ КАНАЛ)
DYOR / NFA


UPD / 30.11
Закрыл все позиции в 0

ScamCoins / MemeCoins / CultCoins / RelegionCoins (ч.2)

Опросы сентимента / Слезы Сатоши / Max Wayld / FackBlock
Личные интерпретации результатов опросов :
-отсутствие консенсуса по мемам как качественного нарратива активов для инвестиционного портфеля в снг пространестве среди масс.трафа ( 2/3 держут <10% мемов )
-текущий перелив ретро траффика в ончейн трейдинг мемами в районе 20%


Сентимент запада:
Выступление Мурада на Token20249 ~ 200K Views
Интервью Мурада на различных каналах с ЦА криптанов среднего и выше уровня ~ 20-100K views ( x2-x10 от средних просмотров каналов )

Твиттер-инфлы, специализирующиеся на мемкоинах:
Murad views: 500-1KK
Ansem views : 50-500K
BonkGuy views : 30-100K
Mitch views : 50-100K
Himgajria views : 20-100K
Nate Rivers views : 20-100K
Orangie views: 20-100K
Kook views: 10-50K


Личные тезисы по нарративу мемкоинов:
Самый главный плюс:
Отсутствие надобности легетимизировать цену актива из-за высоких оценок бенчамарков и отсутствия P/E метрик
( пример: если сейчас запампить Renzo на 10x - в глазах людей это будет выглядеть необоснованно и переоценено из-за оценок конкурентов и сравнениях с их метриками TVL / Users и иных количественных данных. В отличии от сектора мемкоинов где единственная количественная метрика это mindshare, который напрямую зависит от цены. Условно тезис cats = dogs и поехали )

Проблемы нарратива:
Высокая инфляция токенов ( > упор на краткосрочные/среднесрочные трейды )
для построения тир 1 мема достаточно несколько месяцев / для тир1 альты нужно несколько лет

Мнение по Мураду:
анализируя сентимент Мурада, считаю что его токен-лист переполнен вниманием внутри криптовой сферы, соответственно апсайд в основном ложится на плечи ритейла и новой крови
соответственно, лучше брать токены которые помимо апсайда среди ритейла имеют также апсайд высокий среди криптанов

Личная стратегия в текущей стадии нарратива:
перегретость по многим показателям / снижаю риски / anti-dca по позициям
ончейн трейдинг: вход в краткосрочные трейды в нарративные монеты <20kk$ либо монеты с ближайшими катализаторами

"Шизо" Прогноз по нарративу:
тотальный ончейн трейдинг вниманием и хайпом / информацией ( gambling + инфополя )
пример: вместо того что бы спорить в комментариях твиттера кто лучше демократы или республиканцы, вы покупаете монеты той или иной партии и становитесь Skin In the game и после чего защищаете не только свои политические взгляды в твиттере, но и сумки

ScamCoins / MemeCoins / CultCoins / RelegionCoins (ч.1 )

Капитализация сектора мемкоинов - 125B$
Solana Memecoins - 22B$
Dog Memecoins - 85B$
Cat Memecoins - 7B$
AI Memecoins - 5B$
Base Memecoins - 3B$
Political Memecoins - 2B$
Celebrity Memecoins - 130M$


Moonshot AppStore place - 120
Google Search "Memecoins" - 100
Google Search "DexScreener" - 100
Google Search "PumpFun" - 100


Старшие триггеры роста нарратива мемкоинов:
-Рост Gambling сектора / Статистика и прогнозы
-86% аудитории TikTok < 45 лет / перераспределение богатств от старших - к младшему поколению
-Тренд токенизации / цифровизации
-Культ быстрого успеха


Ретроспектива развития нарратива:
2021 / ICO Drops / Источник
"Мемкоины хорошо для привлечения масс траффа. Скип для меня. Игрушка богатых людей."
Капитализация мемкоинов на 2021:
Shiba+Doge = 70B$ / Other Memecoins -10B$


2020-2024 / "Памп мемкоинов - последняя стадия булрана"
Относительный консенсус среди трейдеров + массового траффика об стадиях переливаниях из активов
Личное мнение : экстраполяция без прямой взаимосвязи и недостаточности количественных данных

2020-2024 /"Мемкоины падают сильнее всех"
Личное мнение : отсутствие подтверждений тезиса на уровне цифр / без комментариев


2023-2024 / Появление инфраструктурных проектов для нового вида гемблинга PumpFun / Banana / BonkBot
2023 - капитализация мемкоинов без Doge / Shiba = 500M$
2024 - капитализация мемкоинов без Doge / Shiba = 55B$ ( x110)


2023-2024 / "мемы казино -зарабатывают только те кому везет и само казино" / Источник: DefIScam / CoinTelegraph
Личное наблюдение: В 2023 -был относительный консенсус по этому поводу, многие смарты не лезли. В 2024 участились кейсы "переобувания" по отношению к мемкоинам.


Q4 2023 / Основательный шилл мемкоина $REKT от Arthur Heyes ( 5+ постов )
Личное мнение: один из первых старших инфлов прочувствовал нарратив мемкоинов


Q4 2023 / Первичная массовая трансляция хайпа ончейн-трейдинга на эфире ( новый вид гемблинга )
Источники: Ректовальщик


Q4 2023 / 0xMert / Источник
Переобувание одного из главных стратегов в экосистеме соланы
Q4 2023 капитализация Solana Memecoins - 1B$
Q4 2024 капитализация Solana Memecoins -22B$


Q1-Q2 2024 / Флип настроений по отношению к мемам среди VC / ZhuSU / DFW

Q2 2024 / Критика Low FDV монет / Статья Коби

Q2 2024 / Начальная трансляция ассоциации мемкоина с культом ~ религией / Murad

Q2 2024 / Критика мемкоинов со стороны VC и Виталика / Token2049 / Статья Виталика
Личное мнение: считаю внедрение нарратива гемблинга наиболее вероятным масс-адопшеном для крипты. стратеги эфира и большинство других технооптимистов разделяют более визионерские взгляды касательно будущего крипты.

Q2-Q4 2024 / Рект святой троицы / Разочарование в дропах / Критика VC монет

Q3-Q4 2024 / Хайп трансляции ончейн-трейдинга мемами / OnchainDriver / Хамаха

Q4 2024 / Хайп трансляции Мурада / Выступление TOKEN2049

Q1-Q4 2024 / Мемкоины уже поздно / Питчинг гейнеров по нарративам за 2024 г.

Подкасты из последнего:

Saver / Рынок https://t.me/SaversCrypto/2760
RichCrypto / Ретро https://t.me/richcryptobitch/447
Cp0X / Разное https://t.me/c/1639919522/24521
Cp0X / Разное https://t.me/cp0xdotcom/347

Интервью Base CEO
https://youtu.be/1ByHmPzKoNM

Bell Curve / Разное ( Framework CEO)
https://youtu.be/17a_kAfSD8g

GG / AI + Crypto ( Alliance DAO )
https://youtu.be/ngfiwAnO8-8

Steady Lads / AI + Memecoins
https://youtu.be/z7VAyU_HKAw


Delphi / AI + Crypto
https://youtu.be/gES56yMV9Vc

Дегены ( для тех кто в треншах )
https://youtu.be/dERA9-NOYPo

Небольшая выжимка сентимента + макро

"PumpFun - гем для абуза под ретро" -FackBlock / Лама
"Treehouse - гем / слухи с непосредственными связями с Bloomberg / шилл белок NFT ~ 0.2-0.25 ETH " - Оазис / Манна / cp0x / BitFuture
"Разочарование в ретро / сравнение с коинлистом" - Обзоры от Gain
"Качество > количество в ретро / рынок даст больше на дистанции чем ретро" - Last Trade
"Контр-трансляция по прошлому консенсусу вторичный дроп < первичный дроп " - CragHack / Rich Crypto
"BTC экосистема лучшее для фарма ретро ~ консенсус?" - Sellcash / Rich Crypto / Лама /


Чейны + токены = инфра для AI agents ( Degen / Pantera / Marc A / Delphi / others = консенсус )
Inco + Circle партнерство = грин флаг для регуляции FHE? ( Nillion как раз откладывали из-за неопределенности регулирования )
Zoomers will carry crypto ( 1 / 2 )

Консенсус по л2 - бейз / остальный мертвые
?Консенсус по л1 для ритейла - Солана
Консенсус по л1 для больших дядь - Эфириум


Обсуждаемые триггеры роста:
Победа Трампа
Снижение стоимости денег
Выплаты FTX

Обсуждаемые тригеры падения:
Рецессия США
Эскалация конфликта Израиль - Иран
Регулирование стейблов




SP500 - ATH
CSI 300 - 35% до ATH
US10Y : 4.3%
US2Y: 4.17%
M1/M2: флет после ковида
TradFI VC: Q3 = 56B$ ( ATL 2022-2024)
BTC: ATH
Altcoins ( без топ 10) = 211B$ ( 1/2 ATH)

Google Trends:
SP500 - 47
BTC - 51
ETH - 32
Crypto - 22
Altcoins - 25
Memecoins - 66

BTC % ETF = 4.9%
ETH % ETF = 2.29%


Сектора по капитализациям:
Layers 1 ( без BTC ) : 570B$
DeFi: 75B$
Memecoins: 64B$
AI: 27B$
DePin: 25B$
Layers 2: 18B$
DEX: 16B$
GameFi: 16B$
Oracles: 10B$
DA: 8B$
RWA:3B$

0G LABS

Тиры и стоимость нод - ТАБЛИЦА
Vesting : 36 месяцев, включительно с первого месяца ( Подтверждение CEO)

Нарративы:
Модулярный Data Availability Layer
Storage Layer
и конечно же AI, куда без него : ) ( говорят что хотят делать DA/ Storage преимущественно для AI проектов + там что про Decentralized training eg )
Вообщем, по сути три отдельных нарратива смешано в одно

Конкуренты:
В части хранения данных ( storage ) - Filecoin / Arweave / Storj
В части DA - Celestia ( лидер рынка ) / Avail ( обслуживает в качестве DA - Polygon / Symbiotic / Morph + разные мелкие оп стаки / зк стаки / орбит стаки )
В части AI сравнивать не буду ни с кем - пока рынок AI в крипте слишком размытый для четких разделений проектов на ниши

Из запланированных партнерств в 0G Labs все не так радужно : ORA protocol / Humanity Protocol / Theoriq ( тир 2-3 проекты < 10 )

Фонды / Сборы:
Собрали 35M$ - список фондов ( Hack / Delphi / SamsungNext / Foresight ) + "many KOLs"
Инфлюенсеры: проанализировав твиттер на наличие упоминаний OG LABS - ни одного поста от инфла не нашел, возможно ждут рефералку на ноды

CEO Michael Heinrich - парень из web2 / окончил Стенфорд / пришел из компании Garten ( доставка еды с с фишками AI, наш Майкл еще тогда впихивал AI туда куда не надо, продал крутым ребятам из Y Combinator , но из-за ковида ушел с компании)
Идею по OG Labs придумали вместе с фаундерами Conflux ( в Китае является единственным легитимным чейном ~ 700M$ FDV)


Идея:
Вход в сейл по оценкам Tier 1- Tier 4

Считаю, что здесь есть высокий шанс окупить ноды на старте.

Разберем прошлые нод-сейлы:
В Carv помимо нод были активности: Система поинтов Season 1 / Различные NFT / кампании типо Inifinite Play Active Gamer / Binance WEB3 / CARV Play - Balance и т.д./ Там дроп за ноду был < 100$
В Aethir была только кампания на L3 / Galxe после продажи нод - соответственно там уже токенов было предостаточно чтобы раздать холдерам нод > 200$ за каждую ноду
В XAI никаих активностей не было, только NFT + продажа нод, соответственно раздали > 1300$ за каждую ноду дропом


Кому могут раздать на TGE:
1) Разлоченные монеты нодеров ( в случае выкупа 60 000 нод ~ 0.15% of supply ) (CONFIRMED )
2) Покупатели нод - дроп за покупку
3) Testnet : Intract Campaigns ( 1-я компания - 90 000 / 2-я кампания - TBA )
4) Validator / storage nodes ( те у кого майнились хоть какие-то токены < 300 / но в целом поставило > 20 000 )

* по нодам кстати интересный момент, возможно показывающий отношение команды к их нодерам:
Tiers 5-6 Whitelist Access: [limited to 300 wallet addresses] "
Anyone who is running 0G nodes in our discord community (This will be a random selection from our node runners)

Tiers 3-5 Whitelist Access - >@AMA ( у кого есть роль )
при этом эти роли AMA получали очень много людей + предупреждали заранее что за посещение будет эта роль ( даже после анонса про WL )



В случае если:
А) Раскупят до Tier 7 / Кол-во нод: 41 000
Б) Раскупят до Tier 10 / Кол-во нод: 64 000
В) Раскупят до Tier 13 / Кол-во нод: 85 000

Предположительная оценка выхода / предположительный процент выделенный на дроп покупателя нод / предположительное кол-во выкупленных нод :
500M$ FDV / 2% / 50 000 = 200$ per node
500M$ FDV / 4% / 50 000 = 400$ per node
1B$ FDV / 2% / 85 000 = 235$ per node
1B$ FDV / 4% / 85 000 = 470$ per node


Плюсы:
Возможность быстрого окупа за счет вторичного дропа покупателям нод
Сильные нарративы + маленькое количество конкурентов в этих нарративах
Дают зайти по низким оценкам Tier 1-4 ( 1/5 оценки ближайшего конкурента AVAIL )

Минусы:
Плохие партнерства
Вход в сейл с долгими локами на All Time High SP500 / BTC
Обслуживание ноды на 3 года выйдет 180$ ( по сути х2 от прайса ноды ) ( Системные требования: 64MB RAM / 1 CPU core )


Life is a game - you winner or loser.
Only cash matters.

Часть 2


Учитывая, что это мост я закладываю вероятность <1% они будут раздавать на все 1.5 млн кошельков, возьмем кепку в 200 000 кошельков
Учитывая, что у нас нет никаких зацепок по дате TGE, возьмем ситуацию при которой XP будет фармится еще 1 / 3 / 6 месяцев
Расходы на 1 XP в текущий момент у меня составляют ~ 0,01$ ( есть разные способы оптимизировать свой фарм под такую стоимость и даже ниже / я нашел как минимум 4 )

Предположим, в случае если они выходят через месяц, общее количество XP будет 100 млн
FDV 300M$ / Дроп 30M$ = per xp = 0.3$ ( 30 иксов )
FDV 600M$ / Дроп 60M$ = per xp = 0.6$ ( 60 иксов )

Предположим, в случае если они выходят через 3 месяц, общее количество XP будет 200 млн
FDV 300M$ / Дроп 30M$ = per xp = 0.15$ ( 15 иксов )
FDV 600M$ / Дроп 60M$ = per xp = 0.3$ ( 30 иксов )

Вообщем, вы поняли..
А теперь вопрос, почему Zora упоминалась в чатах в 30 раз чаще чем Jumper ?
аа, может потому что есть такое слово в этом мире как Referal / или потому что люди не могут проанализировать банально Затраты - Возможную прибыль, и вместо этого лучше в чате пообсуждать какая контора ****?





Nillion
Нарратив : FHE + AI
Главная идея: Blind Computer ( просто объяснение в их ролике )
Фонды / Сборы: Tier 1.5 + ICO / 40M$ / Coinlist / 2024
Конкуренты: Fhenix / Inco / Zama
Предположительная оценка на текущем рынке: Сложно оценить из-за отсутсвия бенчмарка / Возьму оценку паблика как нижний предел = 400M$ - 1B$ (fdv)
Возможная дата выхода:Перенесли запуск $nil в связи с "crypto regulatory uncertainty " ( 08.2024 )


Активности:
По поводу ICO: 5% Token Supply with 5% unlock at TGE ~ 0.25%
Соответственно, на TGE у проекта будет еще в районе 10-20% токенов, которые нужно кому-либо раздать, так как продано было всего 5% supply с разлоком 5% ( 5% *5% =0.25% )
Testnet ( не актуально уже )
Verifier / Secret

Статистика по Dune:
Total Users Secret Vault: 1000
Total Users - Verifier Vault : 14 000

Учитывая, что они были готовы выйти в Q3, но сказали что переносят в связи с регуляторными вопросами, то допустим что с приходом Трампа произойдет оттепель в регулировании и они решатся выйти в ноябре -декабре:
Что мы имеем в таком случае:
15 000 человек
и тестнетчиков
и 0.25% суплая нужно раздать на ICO

думаю, тут даже расчеты не буду делать...



Life is a game - you winner or loser.
Only cash matters

Спасибо @MaxWayld за репост!
В комментариях его канала были неточные интерпретации моего поста, поэтому решил выразиться точнее и конкретнее.
( никаких договоренностей c Максимом не было, человек репостнул от души )

Часть 1

Посыл поста был в том, что проекты нужно отбирать не по принципу наиболее высокого уровня mind share ( хайпа ), а на основании расчетов при котором у вас есть EV+
Факторы, на которые стоит обращать внимание:
1) Оценка конкурентов проекта - расчет потенциальной оценки проекта
2) Затраты на попадание в топ N% кошельков по тем или иным критериям
3) Прошлые / нынешние активности в проекте, за которые возможен дроп
4) X ( неизвестные данные, которые могут раскрываться постепенно : пример, анонс от проекта о намерениях запустить mainnet в Q4 / анонс поинт программы и т.д. )

Исходя из совокупности этих факторов, примененных на xxx проектов, вы уже решаете по какому критерию/критериям вам работать в тех или ин, где у вас есть преимущество, рыночная недофармленность.

Разберем на нескольких примерах:
Zora
Jumper
Nillion


Zora
Нарратив :SocialFI
Главная идея: Social Media + Tokenization
Фонды / Сборы : Tier 1 / 60M$ / Series A / 2022
Конкуренты: Rodeo / Highlight / Farcaster / Lens
Предположительная оценка на текущем рынке: Сложно оценить из-за отсутсвия бенчмарка / Возьмем оценку последнего раунда как нижний предел = 600M$ - 1B$ ( fdv )
Возможная дата выхода: soon ? / Домен "zora foundation" ~ 10.2024

Статистика кошельков ( до снижения комиссий) :
10-20 минтов = 600 000 +
20+ минтов = 400 000 +
Прикинем, количество минтов которые было сделано, для этого обратимся в Dune
Предположим, что 50% всех транзакций - минт НФТ ( это еще в лучшем случае ) , вычтем НФТ с пониженными комиссиями - выйдет примерно 30 млн. минтов
Предположим, что людей с 1-5 минтами побреют, останется ~25 млн минтов

Комиссия составляла 2-3$ в зависимости от курса эфира.
Соответственно, чтобы ваш аккаунт попал в топ 600 000, вам необходимо было сжечь 20-30$
Предположим, вы сделали 10 минтов, без каких-либо рефералов, созданий коллекций и прочих других активностей, за которые возможен дроп - и о чудо ваш кошелек ELIGIBLE, но вопрос сколько же вам может раздать Zora?
Теперь считаем ( возьмем позитивные 10% на дроп - это щедро по нынешним мерка)
Оценка 600M$ / Дроп ~ 60M$ = каждый минт ( 25 млн. всего ) будет оцениваться в 2,5$
Оценка 1B$ / Дроп ~ 100M$ = каждый минт ( 25 млн. всего ) будет оцениваться в 4$

Иксами не пахнет. Напомню, что это был описан случай, при котором никакие Creator Fee / Referal Fee / Followings / Messeges / Использование и холд $enjoy или других щитков / Повторная активность / Холдеры Миледи=) / и другие мультипликаторы и критерии которые могут прийти в голову команде не учитываются.
Соответственно, вы либо ищите способ какой из возможных мультипликаторов вы можете заабузить, где есть рыночный EDGE , либо делаете как толпа просто минты и получаете свои -%apr либо +15% apr в лучшем случае



Jumper
Нарратив: Bridge
Главная идея: Bridge Aggregator
Фонды / Сборы : Tier 1.5 / 23M$ / Series A / 2023
Конкуренты: Bungee
Предположительная оценка на текущем рынке: Сложно оценить из-за отсутсвия бенчмарка / Предположим диапозон 300M$-600M$ ( fdv )
Возможная дата выхода: TBA


Возможные активности:
XP + LVL
NFT ( от от приблеженного к ним DAO / Не буду рассматривать R/R так как слишком высокие затраты на 1 аккаунт )


XP можно выгрузить на сайте. По состоянию на конец сентября, картина была следующей:
Общее кол-во XP ~ 100 млн
Общее кол-во кошельков >10XP = 1 500 000
Общее кол-во XP у кошельков, входящих в топ 200 000 = 75 млн


Система начисления XP у них типо закрытая, но в чатах гуляет скрин как они начисляют, она актуальна на 95%
( можете в IDO research чате найти )

Ora Protocol: Oracle + AI

Сборы:
Series A : 20M$ ( Polychain / Hashkey / SevenX / HF0 ... )

Конкуренты :

Chainlink ( FDV - 15B$) ( 2000 + проектов использующих их оракл )
Pyth ( FDV- 3B$) ( Zeta / Drift / Jupiter .. )
UMA ( FDV - 300M$) ( Polymarket / Across / Snapshot )
API3 ( FDV - 300M$) ( Zerolend / Init / Juice )

Идея:

Участие в поинт-программе за OLM ( щиток )

1 ETH = 8 поинтов Ora в день
10 000 OLM ( ~ 300$ ) = 24 поинта в день

Пулы ограничены лимитами ( 10 000 ETH / 300M OLM)

Плюсы:
Щиток лежал на уровне 0.01$ до анонса про инвестиционный раунд - на текущий момент запампили в 3 раза, при этом щиток дает в 33 ‼️ раза больше поинтов чем эфир

Минусы:

Волатильность щитка
Могут поменять пропорцию поинтов после увеличения лимитов ( маловероятно )

Реферальный код - 635NRJ
( не обязательна, но за использование вам дается +5 поинтов )

Документация по проекту
Документация по поинт-программе


Life is a game - you winner or loser.
Only cash matters.

ZORA


1️⃣Актуальность проекта и оценка

Zora подпадает под нарративы : SociaFI / NFT / Base ecosystem
Оценка последнего раунда : 600M$ ( BTC~ 40 000$ )
Бенчмарк для сравнения - на текущий момент на рынке нет подобного продукта


2️⃣Количество ртов и их качество

Взял данные у Qwizor

21+ mints ~ 350 000
8+ Active days ~ 330 000
10$+ balance ~ 400 000
Затраты на подобный аккаунт ~ 0.00077 eth * 21 = 0,01617 ETH ( ~ 56$)


3️⃣Предположительная оценка дропа

Они могут хоть в 2025 г. выйти, никаких сроков / четких планов замечено от команды не было, единственный ориентир интервью CEO Zora на канале Bankless " сначала нужно построить хороший продукт, тулзы - потом уже децентрализация "
Более того, мы с вами рассматриваем лишь несколько критериев - fee / баланс / active days, также нужно не забывать о том что сильные мультипликаторы могут быть и на: referral fee / creator fee
Возможные мультипликаторы: evm mint / mint for erc-20 tokens ( не eth ) / Followings + Followers / участие в косвенных проектах ( farcaster и т.д. )


Допустим, к TGE затраты для того чтобы попасть в топ 350 000 users возрастет на x1.5 = 84$ ( ~ 30+mints)
Допустим, данный аккаунт подпадает под минимальный критерии и будет в числе 350 000 users кто получит дроп.

Оценка Zora может быть от 600M$ - > нескольких миллиардов, тут слишком много неизвестных переменных, помимо рыночных кондиций, из-за того что нет какого-то бенчмарка у этого продукта + может быть такое что экосистема Base будет очень дорого оцениваться к моменту выхода Zora.

Предположим, оценка - 2B$ FDV / Капитализация - 400M$ / Дроп ~200M$

Распределение будет либо полностью линейное ( как LayerZero / Blast ) - либо полу-линейное с тирами
В случае линейного распределения примерный ревард - приблизетельно кол-во минтов от eligible wallets ~ 18 000 000 mints ( ‼️подсчеты ввелись очень приблизительно )
Соответственно : за 30 минтов вам насыпет ~ 333$ ( ~ 4x )

По-моему, мнению этот сценарий является оптимистичным, так как :
1) раздают за самый "сибильный" критерий
2) относительно позитивная оценка проекта
3) не учтено размывание дропа на косвенные проекты, на мультипликаторы и т.д.


В итоге, мы имеем, что необходимо потратить ~ 100$ на аккаунт, что бы ИМЕТЬ шанс получить 4х. - НЕ ПОНЯТНО когда.
Взяли бы вы такой опцион с таким риск/ ревардом?


Что делаю я?

Уменьшаю свои риски за счет Creator Fee + Referral fee - минт выходит в 2 + раза дешевле ( будьте осторожны с связью кошельков )
Уменьшаю свои риски практически до НУЛЯ за счет вторички ( прямо писать не буду как делаю, но подсказку дал хорошую )
Делаю различные мультипликаторы не требующие больших затрат ( Enjoy mint / Following + Followers )

Life is a game - you winner or loser.
Only cash matters.

Ретро - VSE?

Текущий сентимент касательно дропов в публичных каналах/ чатах в СНГ достаточно негативный, в частности популярны такие тейки как:

Тир 2 > Тир 1
Критерии команд абсурдны, угадать их = казино
Дропы больше не про 10-100х -> %APR

Разберем, каждый из них:

1️⃣Тир 2 > Тир 1

Фундаментальная ошибка определять тировость дропов по сумме инвестиции.
Если много ртов, которые нужно покормить ваш апсайд становится ниже.

Тировость в дропах заранее определить сложно из-за большого кол-ва неизвестных данных.
( за исключением прозрачных поинт-систем с четкими датами выхода )

На тировость влияет совокупность факторов:

1)Предварительная оценка проекта по бенчмаркам

2) Соотношение потраченных ресурсов (время, ликвидность, расходы ) топ 10% / 30% / 50% юзер лидерборда по различным критериям на возможную потенциальную прибыль на 1 аккаунт с учетом различных вариантов раздачи

3) Рыночные настроения.


2️⃣ Критерии команд абсурдны, угадать их = казино

Главная ошибка при выполнении дропов была разделение тиров аккаунтов по одним и тем же критериям:
Мейн аккаунты - 100к$ Volume / 100$ balance ..
Средние аккаунты - 50к$ volume / 50$ balance..
и т.д.

Правильный вариант:
Аккаунты пачка # 1 - упор на объем + разделение на тиры
Аккаунты пачка # 2 - упор на fee + разделение на тиры
Аккаунты пачка # 3 - упор на ликвидность + разделение на тиры
Аккаунты пачка # 4 -упор на всевозможные критерии


3️⃣Дропы больше не про 10-100х -> %APR

Даже в случае, если все проекты введут поинт-систему, все еще будут возможности иксов, так как всегда можно искать возможности обыграть систему ( из последнего: eigenlayer / etherfi / blast )
Главное не просто экстрополировать прошлое ( хотя это тоже может сработать в какой-то момент ) - но и добавлять что-то еще. Например, многие сейчас заводят кошельки в LRT с копейками, добавьте к этому действию еще пару действий, чтобы выделиться ( квесты / рефки / роли / поддержите ликву на xxxx$ на n-nn часов )



Life is a game - you winner or loser.
Only cash matters.

Channel created