Канадские ETF как способ избежать налога на наследство в США, часть 2 [начало здесь]

Итак, в прошлый раз мы решили, что для целей избежания карательного штатовского налога на наследство (под 40% с американских активов) тем, кто не живет в США, ЕС или Швейцарии, было бы интересно присмотреться к канадским ETF. Давайте сегодня это и сделаем. Нас будет интересовать три аспекта.

🐌 1. Нет ли в депозитарной цепочке владения канадскими ETF европейских Clearstream/Euroclear? Если есть – то из-за санкций это проблема для всех граждан РФ без паспорта/ВНЖ Евросоюза/Швейцарии (если бы он был, то можно было бы просто брать ирландские UCITS-фонды и не париться).

Я попробовал попытать техподдержку IB насчет выстроенной конкретно у них кастодиальной цепочки к канадским бумагам (см. скриншот): братишка Шубхам пишет в стиле «не волнуйтесь, там канадский депозитарий CDS (Canadian Depository for Securities)» – но как-то неуверенно отвечает, если честно. Понятно, что в конце будет CDS; вопрос – нет ли там в промежуточных звеньях коварных Клирстримов? В общем, я планирую для верности позже купить себе на пробу канадский фонд в IBKR Ireland и попытать поддержку еще раз конкретно про находящуюся у меня на счете бумагу.

Вроде как, у американского DTC налажен некий прямой Canadian-Link Service с канадским CDS – если цепочка такая, то это гут. Но вот Clearstream у себя пишет, что у них тоже есть свой вариант indirect link через канадский ЦБ – кто-то же может через них попробовать организовать цепочку? В общем, если у вас есть инфо по этому поводу, напишите в комментах.

🐌 2. Нет ли в Канаде своего конского налога на наследство для зарубежных инвесторов? Этот вопрос уже чуть попроще. В Канаде формально нет налога на наследство для наследников; но считается, что почивший владелец имущества как бы в этот момент его «продал» по рыночной цене (это называется deemed disposition) и должен заплатить налог с доходов.

Я не смог с уверенностью нагуглить, применимо ли это правило к умирающим нерезидентам Канады. Но вот здесь рассматривается вопрос продажи канадского имущества нерезидентом – кажется, теоретически такой сценарий придумать можно. К счастью, из списка TCP (Taxable Canadian Property) для нерезидентов исключаются практически все торгуемые ETF – если речь не идет про REIT-фонды на канадскую недвижку или природные ресурсы.

В общем, мое текущее понимание такое: если не инвестировать в REIT, то, будучи нерезидентом Канады, опасаться каких-либо дополнительных налогов в связи с умиранием/наследованием не стоит.

🐌 3. Какие налоги придется платить с распределяемых канадскими ETF дивидендов? Тут всё еще проще: Канада базово удерживает с дивидендов налог у источника (WHT) по ставке 25%, но по налоговым соглашениям с большинством стран она понижается в среднем до 15%. Действие соглашения с Россией Канада приостановила с 18.11.2024, так что в этом случае будут стандартные 25%.

В следующем посте уже попробуем выбрать конкретные фонды.