Павел спрашивает: «Interactive Brokers дают проценты за кэш на их счете (3,83% на остатки в USD). Имеет смысл там держать деньги, или лучше купить американские бонды? И если да, то какие?»

Да, действительно, есть такая фича у всенародно любимого IB – в настоящий момент они обещают платить 3,83% годовых в баксах. Но есть нюанс! (Точнее, их даже много.)

🐌 3,83% – это, вообще говоря, аж на половину с гаком процентного пункта меньше, чем сейчас приносят сверхнадежные одномесячные US Treasuries (4,37% годовых).

🐌 IB будет платить вам, только если остатки кэша на вашем счете превысят $10’000. При этом, проценты будут начисляться только на сумму, превышающую этот минимальный порог. Получается, при остатке кэша $20’000 эффективная ставка размещения этой суммы у вас выйдет в два раза меньше – всего 1,92%.

🐌 Более того, IB считает, что полной ставки вы «достойны», только если общая сумма ваших активов у них (и кэш, и ценные бумаги) превысит $100’000. А если у вас активов меньше 100к, то ставка еще пропорционально уменьшится. На конкретном примере: если у вас на счете $40’000 активов (пополам кэш и ценные бумаги), то вы получите только 40% от базовой ставки 3,83% – то есть, 1,53%. А если еще вспомнить, что начислений на первые $10к вы всё равно не получите, то выйдет эффективная ставка 0,77%… Кисловато как-то, давайте честно признаем!

Для сравнения: ликвидные money market фонды, доступные в Revolut по одному щелчку, позволяют вкладывать доллары от любой суммы под 3,05% годовых (или даже 3,80%, если у вас премиум-тариф за десять баксов в месяц). Получается, для мелких сумм это выходит всяко выгоднее.

А если вам нужно максимально надежно припарковать в кэш большие суммы – то тут уже действительно лучше подойдут самостоятельно купленные на бирже фонды денежного рынка. Например, американский фонд SGOV с госдолгом США до трех месяцев имеет комиссию всего 0,09% годовых (он будет выплачивать все полученные проценты); либо можно взять похожий TBIL на Швейцарской бирже с комиссией 0,10% и аккумулированием доходов.

#РазумныйОтвет (пишите вопросы для рубрики мне в личку)

P.S. Кстати, к слову: OhMySwift пишет, что IB внезапно стали гораздо более жестко требовать выполнения правила «пополнение и изъятие с брокерского счета только на банковские счета в странах, в которых у вас указано резидентство в личных данных профиля».