С таким подходом легко потерять капитал ⛔️

Всем привет, на связи Эван!

Вчера выложил пост, где показал ожидаемую доходность среднего инвестора по данным J.P. Morgan (2,9% годовых) и пример портфеля эндаумент фондов (которые, разумеется, обгоняют среднего инвестора). Он вызывал ряд дискуссий, а я сегодня хочу донести до вас крайне полезные вещи, читайте внимательно до конца.

Итак, некоторые читатели сказали:
- Диверсификация не работает и вообще доходность будет ноль тогда. Я лучше возьму 5 акций, тщательно их выбрав и будет все классно, а еще стоп-лосс поставлю!

Знаете в чем парадокс?
- Это именно тот способ, которым инвесторы и получают потенциальные убытки.

Накину два факта:
- Основной вклад в доходность например американского рынка (26 000 акций) внесли всего 4% акций с 1926 года. Наверняка их можно выбрать проведя 30 минут на Finviz.com? Конечно нет.
- Больше 50% акций показывает негативный результат

Подавляющее большинство инвесторов и управляющих не могут выбрать акции, которые покажут результат лучше рынка. Верить в то, что вы выберете акции лучше чем 100 выпускников из Лиги Плюща (Harvard, Yale, Dartmouth и тд) сидящих в одном офисе на Уолл Стрит и все равно иногда отстающих от рынка - достаточно опрометчиво.
Для интересующихся данными:
Здесь одно из научных исследований на тему.
А здесь глубокий разбор темы с данными и фактами.

Что с этим делать?

Можно воевать с ветряными мельницами и пытаться выбрать лучшие акции 🤦

А можно посмотреть шире - на инвестиционный портфель в целом. Добавлять отдельные классы активов, которые способны на кратную переоценку. Использовать иные подходы, чтобы получить бонус к доходности индекса в рынках акций. Вспомнить, что инвестиционный портфель - это НЕ только портфель на фондовом рынке.

Короче, я подготовил вторую часть поста, где в 10 пунктах объясняю смысл диверсификации между разными классами активов и что вообще с этим всем делать современному инвестору, чтобы повысить доходность портфеля, снизить риски и долгосрочно выжить в рынке.

Все просто - 300 огоньков в реакциях и я выкладываю вторую часть.

Жду 🔥