Лучшее за сегодня: главные новости для инвесторов, которые стоит учитывать

❎ Инфляция замедлилась, но расслабляться рано
Недельный рост цен в России замедлился до 0,11% после скачка до 0,96%, вызванного повышением тарифов ЖКХ. Однако с начала года цены выросли на 6,1%, а годовая инфляция ускорилась до 7,22%. Это выше цели ЦБ, и давление сохраняется.
Бизнес стал осторожнее в ценовых ожиданиях — в октябре они снизились до 21 пункта. Но аналитики синхронно повысили прогнозы: инфляция на 2026 год — с 6,6% до 7,1%, на 2027-й — с 4,6% до 5%. Прогноз по ставке тоже вырос.
Поскольку годовая инфляция вышла за верхнюю границу прогноза ЦБ, то можно не ожидать смягчения ДКП. Банк России, судя по сигналам, не готов рисковать и снижать ставку, пока не убедится, что осенний всплеск цен — разовый. Рынок облигаций уже закладывает это в цены: доходности ОФЗ остаются высокими, а длинные вклады дешевеют медленно.

Вышли отчеты:

#NVTK
Новатэк в 3кв2026 увеличил добычу природного газа на 3,4% г/г, до 64,8 млрд куб. м, реализация снизилась на 3,1% до 15,8 млрд куб. м;
- за 9 мес: снизилась реализация газа на 1,1%, до 55,2 млрд куб. м, добыча углеводородов выросла на 3,3%, до 514,4 млн. баррелей н/э

#BAC
EPS $1,08 / ожидание $1,10
Выручка $30B / ожидание $30,58B

#MS
EPS $3,03 / ожидание $2,94
Выручка $20,34B / ожидание $19,96B

#BLK
EPS $15,93 / ожидание $14,30
Выручка $7,75B / ожидание $7,44B

Дивиденды 🪙:

#FEES
Решение о продлении моратория на выплату дивидендов за 2027 год группой «Россети» пока не принято, вопрос будет обсуждаться в 2028 году.

🔍Интересное:

🇺🇸 Инфляция в США возвращается: что это значит
В сентябре потребительские цены в США выросли на 0,6% за месяц — самый быстрый темп за пять месяцев. Базовый показатель без еды и энергии прибавил 0,3%, больше прогнозов. Главный драйвер — бензин, подорожавший сразу на 9,1%.
Инвесторы тут же пересмотрели ожидания: вероятность повышения ставки ФРС в октябре выросла до 45%. Доходность гособлигаций подскочила, S&P 500 упал, а золото — под давлением крепнущего доллара.
Давление идёт не только от топлива: цены на софт выросли на рекордные 28,4%, на компьютеры и гаджеты — на 9,7%. Дорогое топливо со временем перетечёт в транспортные расходы, еду и товары. Для домохозяйств это удар перед выборами.
Мы видим, что инфляция в США оказалась упрямее, чем ждали, и ФРС вряд ли смягчится в ближайшие месяцы.

🇨🇳 Китай снова удивил: экспорт бьёт рекорды
Экспорт Китая в сентябре вырос на 36,3% год к году — самый быстрый темп с февраля, а импорт подскочил на 31%. Оба показателя заметно превысили прогнозы, а профицит торговли за месяц достиг почти 134 млрд долларов. С начала года разрыв между экспортом и импортом уже составил 938 млрд долларов.
Особенно сильный рост показала высокотехнологичная продукция — плюс 64%, что дало около половины всего прироста экспорта. Экспорт чипов вырос на 136% в деньгах, хотя физические объёмы прибавили лишь 1% — рост идёт за счёт цен. Автомобилей Китай продал за рубеж на 56% больше, чем год назад.
Столкнувшись с барьерами в США, китайские компании перенаправили потоки в Азию и Европу. Но это вызывает ответную реакцию: ЕС и Пекин уже договариваются об ограничениях на гибридные авто. Профицит Китая с ЕС в сентябре достиг рекордных 34,8 млрд долларов.
Такой экспортный бум — история временная. Как только внешний спрос упрётся в ограничения, а внутреннее потребление не подхватит, китайский профицит начнёт сжиматься.

⛽️Топливный рынок России приходит в себя
Российские нефтеперерабатывающие заводы постепенно возвращаются к работе после ремонтов. По словам вице-премьера Александра Новака, ситуация на топливном рынке сейчас заметно лучше, чем месяц или даже две недели назад. В значительной степени помогло сбить напряжение ограничение правительства на экспорт бензина и дизтоплива.
Но после сделки с Трампом Россия рассчитывает занять более 10% мирового рынка дизтоплива к концу года. Экспорт может вырасти до 3–3,5 млн тонн в месяц - утверждает Новак.
Мы видим, что рынок стабилизируется, но многое теперь зависит от того, насколько надёжно будут работать и защищены НПЗ.