Ошибки в инвестициях. Пост 2: реальные кейсы инвестирования.

Итак, вчера мы уже определили, что ошибку в инвестициях на самом деле не так просто обнаружить. Боле того, открою Вам большой секрет, что если смотреть на любую акцию в моменте, то даже самая лучшая инвест-идея может выглядеть как потеря-потерь. Сегодня мы разберем, как в реальности происходит процесс заработка на акциях.

Конечно же инвестиции в акции – это не гладкая дорога. Акция – это доля в компании и ее стоимость связана с деятельностью самого бизнеса. Если бизнес растет, то его стоимость тоже растет: в итоге становятся дороже и отдельные акции. Но стоит помнить, что мы живем в реальном мире, а здесь иногда бывают форс-мажоры 🛑

Сегодня покажу Вам пример из нашего публичного портфеля (из нашего клуба инвесторов), как ставка на качественную акцию, чуть не обернулась провалом, но вера в наши методы помогла спасти положение.

Речь пойдет про акции АФК Система. Мы их купили 27.12.2017. (график прицепим в комментариях). На тот момент акции компании сильно просели из-за суда по поводу Башнефти. По суду АФК Система получила штраф в 100 млрд. рублей и это привело к убытку по итогам 2017 г. -66,5 млрд. руб., а также к падению акций с 25 до 9 р. Мы купили их по цене 12,4 р., надеясь, что форс-мажоры на этом закончились и история с Башнефтью – это разовый эпизод. При этом выручка от основной деятельности компании продолжала расти, а отдельные дочерние компании Системы подавали надежды. Компания по всем критериям была недооцененной.

Но в 2018 году случился второй форс-мажор. На этот раз Системе попало из-за другой «дочки»: МТС получила штраф в 50 млрд. р. Акции продолжили падение до 7 р. Неопытные инвесторы в такие моменты думают «все пропало» и начинают говорить, что рынком манирулируют, на рынке одни кукловоды и тд.

Точь-в-точь как сейчас с Газпромом!

Но только не мы❗️

Понимая, что фундаментальные показатели компании хорошие, мы решились увеличить свою долю в Системе в 3 раза. И 29.10.2018 купили еще 74 лота Системы по 7,87 р. Что было дальше можете посмотреть на графике в комментариях. Наша вера в фундамент не подвела и по итогу мы заработали на Системе +250% за 4 года 🔥 И тут можно сказать, что действительно заработали, так как сделка была закрыта на 3/4 почти на пике цены.

Ставьте 🔥, кому понравился кейс.

Итак, мы разобрали пример, как падение акции в 4 раза на самом деле не является ошибкой инвестирования. Что же тогда ошибка?

Мы для себя признаем ошибкой следующие ситуации: когда мы терпим долгосрочные потери более, чем в одной идее и по итогам принимаем решение скорректировать свою стратегию. И если после корректировки стабильность и адаптивность портфеля к текущему моменту возрастает, то значит ошибка была идентифицирована верно.

Если учесть, что за 7 лет наш портфель даже с учетом кризиса обгоняет рынок почти в 3 раза, то и наша стратегия и подход к выявлению ошибок достойны вашего внимания, как вы думаете?

Если наберем 100 огоньков, то уже во вторник вместо "кофе с инвестором" мы проведем эфир я и расскажу про все ошибки за 7 лет и покажу, как в зависимости от тех или иных ошибок мы корректировали свою стратегию инвестирования.