어제 금 이야기에 이어서 시장 전반적인 생각 정리

먼저 말할건 자료조사 없고 그냥 직관적으로 보고 드는 생각을 적는거임.

1. 금리

장기간으로는 모르겠고, 당장 단기적으로는 금리 상단은 나온거로 보임. 10년물 기준으로.

그리고 금리가 조정이 하이퍼스케일러 / 반도체의 약세를 의미하기도 할거라고 생각함.

2. 반도체/하이퍼스케일러

금리 내리면 주가 올라야하는거 아니에요? -> X

지금 금리와 나스닥은 하이퍼스케일러들의 채권발행으로 상승한 금리와, 그 돈으로 투자된 반도체 회사와 엔비디아의 순환출자 등 돌고 도는 구조로 만들어진 상태인데

이제 당장 중간선거도 많이 남지 않았고, 중간선거 이후 규제뜰거 생각하면 당장 저 구조가 가속화되서 계속 굴러가긴 어려울거라고 생각함.

1+2번 요약

금리조정 -> 일시적으로 채권에 돈이 쏠림 나스닥, 반도체 조정

3. 금리에 고통받던 섹터

a. 바이오
b. 금
c. 은행주
d. 리츠

당연히 결국은 AI인건 알고있음, 근데 한번은 섹터순환이 오지 않을까? 당장 생각이 드는건 이정도 섹터.

4. 그럼 코인은요?

이건 진짜 모르겠음. 원래대로라면 3번에 들어가야하지만.. 코인은 트럼프 특수성이 좀 있기도 하고, 토큰화 증권과 비트코인 가격은 사실 별개의 문제라서..

— 이어서씀