☝️Недавно мы затронули тему фондов на российские акции и посмотрели, какие фонды сейчас торгуются на Мосбирже. Если не читали - самое время клацнуть сюда.
А сегодня разберем самый крупный и популярный индексный фонд от Сбера.
🏦О фонде SBMX
Фонд SBMX "Топ российских акций" - пассивный индексный фонд, следующий за индексом MCFTR (Индексом Мосбиржи полной доходности «брутто»). Это один из первых БПИФ на индекс Мосбиржи и самый первый от УК "Сбер - Управление активами", который появился в 2018 году.
Индекс Мосбиржи полной доходности «брутто» — это взвешенный по рыночной капитализации фондовый индекс, включающий наиболее ликвидные акции и депозитарные расписки крупнейших российских эмитентов. Перечень эмитентов и их вес пересматривается раз в квартал. Рассчитывается с учетом дивидендных выплат и без учета налогообложения.
📊SBMX копирует не только состав, но и пропорции индекса. А согласно учетной политике, вес одной компании не может превышать 15% от общего состава. Если же так случилось (например, неожиданно взлетел Лукойл и его доля вышла за рамки 15%), то при плановой ребалансировке всё корректируется в соответствии с базовой стратегией.
Стоимость пая в феврале 2024 составляет 18.7 руб., и Мосбиржа позволяет покупать по 1 паю. Получается, имея в кармане чуть больше 18 рублей, вы можете купить ВЕСЬ российский фондовый рынок в необходимой пропорции и не заморачиваться насчет балансировки активов - её будет производить управляющая компания.
💰SBMX просто невероятно огромен по количеству вложенных денег: в нём хранится более 22 млрд рублей! Это самый крупный БПИФ на Мосбирже - и точка.
💪По этому параметру фонд уделывает конкурентов одной левой: СЧА SBMX почти в три (!) раза больше, чем СЧА ближайшего конкурента - аналогичного фонда EQMX от ВТБ (ВИМ-Инвестиции).
📊Состав SBMX
Сейчас в фонде представлены ровно 50 компаний из разных отраслей экономики.
10 наиболее крупных позиций: Лукойл (14.4%), Сбер (12.3%), Газпром (11.5%), Норникель (6.7%), Татнефть (5.8%), Новатэк (3.2%), Сургутнефтегаз (3.1%), Сургутнефтегаз-п (2.7%), Полюс (2.4%), Сбер-п (2.4%).
⚙️Параметры фонда SBMX
● ISIN: RU000A0ZZH92
● УК: "Первая" (Сбер)
● Тип активов: российские акции
● Валюта активов: рубль
● Валюта торгов: рубль
● Цена пая: 18,7 руб.
● Отслеживаемый индекс: MCFTR
● Комиссия фонда: 1%
● Доступен неквалам: да
💸Комиссии SBMX
Комиссии и расходы фонда SBMX составляют не более 1% в год от СЧА (все они включены в стоимость пая):
● Комиссия за управление - 0,8%.
● Комиссии спецдепозитария, регистратора - не более 0,1%.
● Прочие расходы - не более 0,1%.
✅В Сбере фонд торгуется без комиссии брокера.
👉Можно сказать, что с учетом репутации зелёного банка, комиссии вполне среднерыночные. В целом, претензий по тарифной политике у меня нет. Я готов отдавать 1% в год за условную "сверхнадежность" и сумасшедшую ликвидность фонда.
📈За последний год индекс Мосбиржи полной доходности "брутто" вырос на 55.5%, а паи фонда SBMX - на 54%. То есть, фонд отстал от своего бенчмарка примерно на 1.5 п.п., что с учетом комиссий выглядит очень достойным результатом. Нужно помнить, что по гуманному российскому законодательству для БПИФ допускается отклонение изменений расчетной цены пая от изменений индекса до 3% в день.
🏆ТОП-1 в моем портфеле
💼Мой инвестпортфель содержит как отдельные акции, так и фонды. И фонд SBMX - лидер по вложениям среди всех БПИФ, представленных в моем портфеле. Он занимает примерно 25% от всей доли, которая отведена под фонды на российский рынок (сейчас у меня их 6, какие именно и в каких пропорциях - расскажу позднее).
🏦Держу и докупаю я его, как можно догадаться, на своем брокерском счёте именно в Сбере - так и комиссии меньше, и Сберу наверняка приятно :) И вообще, все фонды от Сбера (извините - нынче от УК "Первая") хранятся у меня на сберовском счёте. Определённая логика в этом вроде присутствует.
😉Если понравился разбор, жмите 🔥!
📍Обзор всех рублевых фондов денежного рынка - жмяк!
📍Самые прибыльные рос. акции 21 века - клац-клац сюда!
#фонды #SBMX
