📊 Банки затягивают пояса

В сентябре российские финорганизации отклонили 79,2% заявок на розничные кредиты. Это консолидированная цифра по потребительским займам, картам, автокредитам и ипотеке. Динамика улучшения почти нулевая — 0,1 п.п. Иными словами, рынок застыл в режиме жесткой фильтрации. Банки одобряют примерно каждую пятую заявку и не торопятся смягчать подход даже на фоне снижения ключевой ставки до 14%.

Лучше всего дела обстоят в Петербурге (75,2% отказов), Москве (75,8%) и Нижегородской области (75,5%), то есть в регионах с более высокими доходами и меньшим уровнем закредитованности на душу населения. Хуже всего — в Забайкальском крае (82,3%), Кемеровской области (81,5%) и Ставропольском крае (81,1%). Это субъекты с исторически высокой долговой нагрузкой.

Примечательно, что даже среди заемщиков с персональным кредитным рейтингом выше 750 баллов отказы получают около 50%. То есть банки ужесточают требования не только к истории, но и к текущей долговой нагрузке и подтвержденному доходу. Ждать, что рынок разморозится, когда ключевая ставка снизится еще на несколько пунктов, не стоит. Это произойдет лишь тогда, когда ЦБ ослабит макропруденциальные лимиты.

Именно они, а не стоимость денег, являются основным ограничителем одобрений прямо сейчас. Пока регулятор считает риски перегрева кредитования актуальными, 80% отказов останутся нормой рынка независимо от динамики ключевой. Реальное смягчение в таком случае начнется не раньше первого полугодия 2027 года и то при условии, что инфляция устойчиво движется к целевым 4%.

✅Подпишись