​​#банки

Вы заметили, что некоторое время мы живем в информационной вселенной, где отечественные банки вот-вот потерпят масштабный крах. Все мы знаем этих хороших людей с добрыми лицами, которые погружают общество в эту повесточку. Вчера им поднесли бензина. Ну чтобы, значит, костёр затушить.

Банк России отчитался «О развитии банковского сектора Российской Федерации в августе 2025». В частности было сказано о практически двукратном снижении чистой прибыли. С 397 млрд ₽ до 203 млрд ₽.

А теперь давайте разбираться. После чего ваше эмоциональное состояние придет в норму, небо снова станет голубым, а солнце продолжит светить. Ну а люди с добрыми лицами станут еще более мерзкими и где-то иноагентными.

Начнём с элементарного. Чистая прибыль есть! Вот если бы в два раза сократилась выручка, это было бы весьма интересно. А здесь смотрите, что происходит: банк получает процентный доход, банк получает комиссионный доход, банк оплачивает все свои операционные расходы (начисленные и уплаченные проценты за привлеченные ресурсы, затраты на персонал, ремонт, аренда и всё вот это вот), доформирует резервы, заплатит налоги и в итоге получит прибыль. Т.е. после оплаты всех своих расходов банки получили 207 миллиардов прибыли (совокупный финансовый результат). Теперь, внимание, важный момент. Это чуть-чуть ниже уровней февраля, марта, апреля сего год. С начала года банки заработали 2,3 трлн руб., а за аналогичный период прошлого года 2,4 трлн руб. Но про это люди с добрыми лицами говорить вам не будут. Они скажут ровно одно – падение в два раза за месяц. Всё пропало.

Пойдем дальше. Мы определились, что прибыль есть. А почему она упала? Вы выдаете кредиты юрикам. Их очень много. Больше, чем физикам. На кредиты с плавающими ставками в корпоративном секторе приходится примерно 65% портфеля. Смекаете? Снижается ключевая ставка – снижается ставка по кредитам – сокращается чистый процентный доход. В августе он сократился на 36 млрд ₽. Именно по данной причине.

Понимаете, когда сильно росла ключевая ставка – это было хорошее время для банков. Кредитов они выдают больше чем берут вкладов. И ставки по кредитам выше ставок по вкладам. Соответственно, вот этот спред, который называется чистый процентный доход, при росте ключевой растёт. И получаются очень бодрые прибыли. Я как-то давно писал об этом на примере американских банков. Они там прям купались в бабле. Ну а когда ставка идет вниз, то спред этот сокращается. Населению, которое живет сейчас, кажется, что нифига себе как прибыль-то у сектора падает. Особенно, когда тебе эту картину на блюдечке приносят под нужным соусом. А если посмотреть ширше, то просто ситуация возвращается в норму.

Далее. Что еще отъело прибыль в августе. Резервы. Рост отчислений в резервы. Что такое резервы? Есть положение Банка России №590-П «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, ссудной и приравненной к ней задолженности». Это средства, которые банк откладывает на случай возможного обесценения ссуды из-за неисполнения обязательств. Здесь что надо понять. Это не отданные кому-то деньги. Не потраченные. Да, они сокращают чистую прибыль, но просто потому, что их оттуда вычитают. Но деньги никуда не ушли. Они просто отложены.

Существует несколько категорий качества ссуд. Их 5. Начиная со второй формируются резервы. Условно, у вас на балансе 100 млрд кредитов, отнесенных ко 2 категории качества. Банк берет 3 млрд рублей и кладет их в соседний мешочек с надписью резервы (под 2 категорию выделают до 3%). И эти 3 млрд вы вычтите из чистой прибыли. Но мешочек-то у вас.

По самой тяжелой категории (5, где отсутствует вероятность возврата в силу неспособности или отказа заёмщика) в резерв откладывают более 50% балансовой стоимости.

MarketScreen | Sponsr | Boosty | Max