Новый стейбл на горизонте — на этот раз обещающий завоевать BNB Chain.

Helio Protocol — андеррадар-проект, где под залог BNB можно будет брать займы в новом стейбле HAY.

В целом Helio это вариация на тему Maker DAO, как утверждает сам проект — улучшенная и расширенная. Проект пытается решить всё ту же трилемму стейблкоинов: децентрализация, масштабируемость, эффективность капитала. В частности, Helio позволяет пользователям получать дополнительную доходность на свои залоговые позиции (CDP, collateral debt position) с помощью стейкинга.

Как это работает?

1️⃣ Пользователь депонирует залог в BNB.
2️⃣ Берёт займ в HAY, который предположительно всегда стоит 1 доллар. Ставка по займам в Helio — 4%, что довольно много. Однако это компенсируется…
3️⃣ Доходностью от поставок ликвидности (и, в будущем, стейкинга) HAY в районе 13-15%.
4️⃣ Устойчивая двузначная доходность на стейблы это всё ещё горячая тема в DeFi. В данном случае она должна складываться из тех самых процентов за займы и ликвидного стейкинга BNB из обеспечения, оператором которого является Ankr.
5️⃣ Также за займы начисляются реварды в токене HELIO, который позволяет участвовать в гавернансе протокола.

Токеномика

HAY это сверхобеспеченный стейбл с софт пегом к доллару. Получить его можно под залог BNB или купив на DEX.

HELIO это гавернанс токен, который используется для регулирования эмиссий и параметров протокола, а также награждения пользователей. HELIO распределяется между заёмщиками HAY. Количество наградных HELIO зависит от ставки (определяется протоколом) и размера позиции пользователя.

Проценты, которые пользователи выплачивают за кредиты, аккумулируются и хранятся в пуле выручки. Туда же стекаются доходы от стейкинга BNB. HAY из этого пула затем распределяется между поставщиками ликвидности и (в будущем) стейкерами HAY. Также доходы будут использоваться для байбеков HELIO.

Как поддерживается пег HAY?

С помощью сверхобеспеченности, ликвидационных механизмов и арбитража. Если цена HAY уходит ниже доллара, саплай сокращается: у заёмщиков появляется стимул купить HAY со скидкой и выплатить долг, а чтобы снизить спрос на займы, протокол увеличивает их ставку и увеличивает награды за фарминг. Если цена превышает доллар, саплай увеличивается: у заёмщиков появляется стимул занять ещё больше HAY и обменять его на другие активы, а чтобы понизить спрос на фарминг, понижаются награды за него через понижение ставки.

Безопасность и перспективы

Контракты проекта уже прошли несколько аудитов безопасности: Certik, PeckShield, Showmist (2 аудита), Veridise. Кроме того, действует программа bug bounty.

В дальнейшем Helio обещает интеграции с другими проектами на BNB Chain и намекает на амбиции сделать HAY главным децентрализованным стейблом сети.

Что можно сделать уже сейчас

Протокол запустил кампанию Do2Earn — за выполнение различных социальных квестов можно получать награды в BNB. Кроме того, можно проверить работу основных функций протокола в тестнете и заполнить форму фидбека. Текущая фаза ориентировочно продлится ещё не менее 20 дней, после чего в тестнете должен появиться и гавернанс токен HELIO.

Сайт: https://helio.money/
Discord: https://discord.com/invite/sVnurzpK9A
Twitter: https://twitter.com/Helio_Money
Вайтпейпер: https://helio.money/static/whitepaper.pdf
Лайтпейпер: https://helio.money/static/litepaper.pdf

🧑‍🚀 Канал | Чат | Twitter