Индекс страха и жадности- как это работает.
Мы определили, что технический анализ на криптовалютном рынке имеет достаточно ограниченное применение, и выяснили причины этого, детали тут: https://t.me/c/1292249032/312
Реакция рынка на фундаментальные новости тоже достаточно непредсказуема- он может игнорировать существенные новости и бурно реагировать на что-то незначительное, примеры приведены тут: https://t.me/c/1292249032/293
На курсах трейдеров от Владивостока до Бреста всегда учили, что для того, чтобы прийти к успеху, надо изучать ТА и ФА (правда, тогда крипторынка и вовсе не было). Раз на крипте ни первое, ни второе не дают понимания того, что будет дальше (вернее дают, но не всегда, не всем) - значит ли это, что методов быстрой оценки общей ситуации на рынке нет?
Метод есть, и мы его сейчас рассмотрим.
Рынками во многом двигают эмоции - жадность и страх. Действия среднего участника рынка в той или иной ситуации - результат борьбы этих эмоций. Когда он считает, что что все пропало и сливает актив дешевле, чем покупал - страх победил жадность. Когда он не в силах смотреть на улетающий вверх график и покупает актив, который растет уже неделю- жадность победила страх.
Сервис alternative.me предложили решение, позволяющее измерять и оценивать эти эмоции.
Алгоритм сервиса ежесуточно рассчитывает значение Fear & Greed Index, анализируя следующие данные:
текущее и среднее значение волатильности биткоина
ЭТО ЛОГИЧНО- ВОЛАТИЛЬНОСТЬ РАСТЕТ ИЛИ НА СИЛЬНОМ РОСТЕ, ИЛИ НА ПАДЕНИИ.
объем торгов криптовалютой;
ТОЖЕ ВЕРНО- СУЩЕСТВЕННЫЕ ИЗМЕНЕНИЯ НА РЫНКЕ КАК ПРАВИЛО, ВСЕГДА ПРОИСХОДЯТ НА БОЛЬШИХ ОБЪЕМАХ.
ключевые слова и хэштеги в социальных сетях;
ВСЕ ВЕРНО,ОБСУЖДАЮТ ТО, ЧТО ВЫЗЫВАЕТ БЕСПОКОЙСТВО ИЛИ СТРАХОМ ПОТЕРЬ, ИЛИ УПУЩЕННЫМИ ВОЗМОЖНОСТЯМИ.
данные опросов;
НЕ ЗНАЮ, КОГО ОНИ ОПРАШИВАЮТ.
индекс доминирования биткоина;
СОГЛАСЕН. КАК ПРИ РОСТЕ, ТАК И ПРИ ПАДЕНИИ РЫНКА ИНДЕКС РАСТЕТ. ПАДАЕТ ОН ТОЛЬКО В АЛЬТСЕЗОН.
Google Trends.
АНАЛОГИЧНО СОЦСЕТЯМ- КОЛИЧЕСТВО ЗАПРОСОВ РАСТЕТ С УСИЛЕНИЕМ БЕСПОКОЙСТВА.
Сначала я скептически отнесся к попыткам измерить эмоции цифрами. Но посмотрев на результаты за год, убедился, что индекс дает достаточно четкую картину для принятия решений.
Вот график индекса: https://alternative.me/crypto/fear-and-greed-index/
Он представлен в виде шкалы от 0 до 100, где 0 -это высший уровень страха, а 100- высший уровень жадности.
Например, на сегодня значение индекса 66, что означает Жадность. А 26 июня, например, значение индекса достигало 95- экстремальная жадность, на данный момент это максимальное значение за все время. Что у нас было 26 июня? Верно, годовой максимум. И такой показатель индекса жадности говорит о том, что на этих максимумах толпа активно покупала, попав во власть сильнейшего FOMO.
Минимальное значение индекса (ниже 10) мы видим в феврале 2018 года (когда Биткоин упал ниже 10К после максимумов декабря 2017).
А потом ниже 10 индекс упал 25 ноября 2018. Тот самый день, когда Биткоин упал с 6К на 3700. В эти дни толпа была в панике и готова была продавать Биткоин по любой цене, считая, что дальше все будет еще хуже.
Всю криптозиму (за исключением попыток роста в апреле-мае 2018), индекс был в районе 20. Иногда подымался к 40-50, но быстро возвращался к прежним значениям.
С начала апреля 2019 средние значения индекса стремятся в область 60-70.
Берем минимумы лета 2019.
7 июня - 27, после чего быстрый рост (менее 3 недель), к тому самому максимуму на 95. Смотрим на график Биткоина- 7 июня цена пытается пробить поддержу на 7500, но неудачно, после чего уходит на годовой максимум.
Следующий минимум- 15 июля, 16. На рынке в это время цена Биткоина пытается пробить поддержку на 9100, после чего ненадолго уходит вверх, но вновь уходит ниже 9500 28-29 июня.
Индекс тоже 28 июня показывает 3 минимум за лето, опять 16. После чего уходит вверх и сейчас составляет 66.
Что полезного для анализа рынка дает эта информация?
1.Понимание того, что толпа ведет себя на рынке глупо и нелогично.