🔋 Разбор Новатэк #NVTK

1️⃣ Часть

Новатэк — российская компания, занимающаяся добычей, переработкой и продажей природного газа и сжиженного природного газа (СПГ).

Сектор — нефтегазовый
Стоимость одной акции = 1443.8₽
Акций в свободном обращении — 21%

Дата последнего отчёта (за 2025 год по МСФО) — 11.02.2026

▫️Финансовые показатели:
Выручка:
2021 год: 1 157 млрд. руб.
2023 год: 1 372 млрд. руб.
2024 год: 1546 млрд. руб.
2025 год: 1 446 млрд. руб.

▫️Чистая прибыль:
2021 год: 421.3 млрд. руб.
2023 год: 463.0 млрд. руб.
2024 год: 493.5 млрд. руб.
2025 год: 183 млрд. руб.

▫️Оценка стоимости компании
P/E = 23.9 (Цена компании/прибыль)
P/S = 3.03 (Капитализация/выручка)
P/BV = 1.55 (Цена компании/балансовая стоимость)

▫️Рентабельность
ROE = 6.5% (Чистая прибыль/собственный капитал)
ROA = 5.1% (Операционная прибыль/величина активов)

📈Преимущества:

✔️Низкая налоговая нагрузка
✔️Компания выплатит дивиденд на уровне прошлого года
✔️Природный газ растёт в цене

🔽Недостатки:

♦️Крепкий рубль не выгоден
♦️Экспорт СПГ в ЕС может быть прекращён

Что по дивидендам?
Последняя выплата (за 1-е полугодие 2025 года) = 35.5₽/акцию (3.2%).

🔋 Ближайшая рекомендованная выплата — 47.23₽/акцию (3.3%)
Купить по: 10.04.2025
Дата закрытия реестра: 13.04.2025

На выплаты идёт не менее 50% от консолидированной чистой прибыли по МСФО, скорректированной на разовые прибыли/убытки (не от основной деятельности)

Набираем 30 «❤️» и выкладываем 2 часть

@BirgaLife