Продолжаем отвечать на ваши вопросы вместе с нашими управляющими. Сегодня выясняем, почему цена пая на сайте УК может отличаться от той, которую вы видите у брокера.
И главное — на какую смотреть при покупке?
1️⃣ Почему цены разные?
Потому что речь идёт о двух разных показателях.
🔹 На сайте УК указана расчётная стоимость пая (РСП). Чтобы её определить, считают стоимость всех активов фонда на конец дня, вычитают обязательства и делят полученную сумму на количество паёв.
🔹 РСП рассчитывается по итогам рабочего дня, поэтому на сайте вы видите данные за предыдущий рабочий день. Этот показатель можно использовать, например, чтобы оценивать динамику фонда.
🔹 В приложении брокера вы видите рыночную цену. Она меняется в течение торгового дня в зависимости от спроса и предложения. Именно по этой цене вы можете купить или продать пай на бирже.
2️⃣ А как понять, что рыночная цена не сильно изменилась?
Для этого есть iNAV — расчётная стоимость пая «прямо сейчас». Биржа пересчитывает её каждые 15 секунд с учётом изменения стоимости активов фонда.
Следить за тем, чтобы рыночная цена не отклонялась от iNAV слишком сильно, помогает маркетмейкер. Он также поддерживает разницу между ценами покупки и продажи — биржевой спред — в установленных пределах.
3️⃣ Так на какую цену ориентироваться?
🔹 Если собираетесь купить или продать пай на бирже, смотрите на актуальную рыночную цену в приложении брокера и можете сверяться с iNAV на сайте Мосбиржи.
🔹 А динамику своих вложений удобнее отслеживать в брокерском приложении или торговом терминале.
🔹 Поэтому напрямую сравнивать РСП на сайте УК с текущей ценой в приложении брокера некорректно: они рассчитываются по-разному и на разные моменты времени.
Инвесторы, на этом ответы на ваши вопросы подошли к концу! Хотите задать ещё?
❤️ — конечно, открывайте окошко
🔥 — вопросов не осталось, спасибо!
📍Мы в Максе
Дисклеймер