Broadcom: AI-выручка ускоряется, прогноз не оправдал ожиданий рынка. #markets #AI

В III квартале:
✍️ Выручка выросла на 86% г/г, до $29.6 млрд.
✍️ Выручка от чипов для ИИ - на 221% г/г и 54% кв/кв, до $16.7 млрд.
✍️ Свободный денежный поток составил около 46% выручки.
✍️ Скорректированная операционная прибыль выросла на 92% г/г, до $20.1 млрд.
✍️ Прогноз AI-выручки: $58 млрд в 2026 году, $115 млрд в 2027-м и $230 млрд в 2028-м.
✍️ После отчёта акции снижались примерно на 5%. Прогноз общей выручки на следующий квартал - $34.8 млрд при консенсусе LSEG $35.0 млрд.

Капзатраты на ИИ уже приносят Broadcom крупный свободный денежный поток. План на 2028 год предполагает почти четырёхкратный рост AI-выручки к уровню 2026-го.

Главный вопрос - сможет ли Broadcom выполнить этот план без заметного снижения маржинальности.

Аналитика by 😀 @AK47pfl | РДВ в MAX